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RENDEZ-VOUS DE CASABLANCA DE LASSURANCE
u!l" r!lai" #! croi""a$c! pour u$ #%&!lopp!m!$' #urabl! #!
la""ura$c! (
Panorama des Modles dassurance Takaful
)o*am!# BOUL+,
)a$agi$g -ar'$!r - Al )aali Co$"ul'i$g .roup - Bur!au #! Bru/!ll!"
Ca"abla$ca 0 12 !' 13 a&ril 4516
Inspiring a new Islamic Finance generation
SERVICES
FINANCIERS
ISLAMIQUES
BANQUE
ISLAMIQUE
Takaful
(Assurance
Islamique)
MARCES !ES
CA"ITAU#
ISLAMIQUES
Financemen$
!%&'$s e$ In(es$issemen$s
"ar$ici&a$i)ns
Sukuk
F)n*s *+In(es$issemen$
"ri(a$e Equi$, - Ca&i$al risque
Imm).ilier (REITs)
Au$res
Takaful (Assurance)
Re/$akaful (R%/assurance)
S0STEME FINANCIER ISLAMIQUE
2
Source : Ernst & Young - The World Takaful Report 2011
3
Position de lIslam sur lAssurance conventionnelle
Fondements du Takaful dans la Charia
Un a*i$1 *u "r)&12$e 3
Le Prophte P!L" a#ant o$serv% un $%douin laissant
un chameau sans lattacher lui demanda & Pour'uoi
nattaches(tu pas ton chameau ) Le $%douin
r%pondit* +e fais confiance en Allah , Le Prophte
lui r%pondit & -Fais confiance . Allah* mais d/a$ord
attache ton chameau0
(Rapport par Al Tirmidhi et Ibn Majah, Livre 60, N. 2!"#
5
4
Positions du Conseil du Fi'h Islami'ue de
+eddah 1CI"
En 56789 le C)nseil *u Fiq1 Islamique &ris *es &)si$i)ns
claires *ans sa r%s)lu$i)n 6 (:;6) 3
5< Le c)n$ra$ c)mmercial *+assurance a(ec une &rime &%ri)*ique fi=e9 qui es$
c)mmun%men$ u$ilis% &ar les c)m&a>nies *+assurance c)mmerciales9 es$ un
c)n$ra$ c)n$enan$ *es %l%men$s ma?eurs qui in(ali*e le c)n$ra$ e$ &ar
c)ns%quen$ es$ &r)1i.% (aram) sel)n la C1ari+a<
:< Le c)n$ra$ al$erna$if9 qui es$ en c)nf)rmi$% a(ec les &rinci&es *e l+Islam es$
le c)n$ra$ *es s)ci%$%s *+assurance c))&%ra$i(es9 .as% sur la c1ari$% e$ la
c))&%ra$i)n< Il en (a *e m@me &)ur la r%assurance .as%e les &rinci&es
c))&%ra$ifs<
A< Le C)nseil in(i$e les &a,s islamiques B Cu(rer l+%$a.lissemen$ *+ins$i$u$i)ns
*+assurances c))&%ra$i(es e$ *+en$i$%s c))&%ra$i(es &)ur l% r%assurance afin
*e li.%rer l+Dc)n)mie Islamique *e l+e=&l)i$a$i)n e$ ainsi me$$re la fin au=
(i)la$i)ns *u s,s$2me qu+Alla1 a c1)isi &)ur sa Eumma<
6
2%finition et Principes de lAssurance
Takaful
3appel des Principes de la Finance Islami'ue
Financier e$ En$re&reneur ?)i>nen$ leurs m),ens (Ca&i$al F
Tra(ail) B risque e$ en &ar$a>en$ le r%sul$a$ ("r)fi$ )u "er$e)
T)u$ &r)fi$ sur l+ar>en$ sans eff)r$ e$ risque es$ illici$e (Ri.a)
T)u$ incr%men$ sur le m)n$an$ )ri>inal *+un &r@$ es$ illici$e (Ri.a)
!ans $)u$e $ransac$i)n il fau$ %(i$er l+incer$i$u*e9 la frau*e e$
l+in?us$ice
D>ali$% *es c)/c)n$rac$an$s (&as *+e=&l)i$a$i)n )u *+in?us$ice)
In(es$issemen$ s$ric$emen$ &ar *es m),ens (&as *e s&%cula$i)n/
ma,sir) e$ *ans *es ac$i(i$%s lici$es ; &ermises (&as *+alc))l9 ?eu=<<
)
"ar c)ns%quen$9 l+ac$i(i$% *+assurance ne &eu$ @$re s&%cula$i(e
(ma,sir)9 incer$aine )u am.i>uG (>1arar) )u enc)re en$ac1%e
*+in$%r@$ (Ri.a)
7
Diapositive 7
MB1
Si ncessaire dtailler. P. 4-3
LAPTOP ; 16/05/2010
7
Position de lIslam face . lassurance dite
conventionnelle
L+Assurance c)n(en$i)nnelle &ar$a>e le m@me
).?ec$if *e &r)$ec$i)n *es assur%s<
Il c)n$ien$ ce&en*an$ *es %l%men$s im&)r$an$s &r)1i.%s en
Islam *ans s)n m)*e )&%ra$)ire<
Le H1arar (Incer$i$u*e)
Le Ma,sir (%(i$er le ?eu)
La Ri.a (l+in$%r@$)
8
1ri4ine et d%finition de lAssurance Takaful
5I
1ri4ines de lAssurance Takaful
Ancr% *ans les ensei>nemen$s *e l+Islam 3
fra$erni$% *es cr),an$s9 %>ali$%9 res&)nsa.ili$%
en$re/eu= e$ en(ers l+1umani$% *e faJ)n
>%n%rale<
A la .ase *e *iff%rences f)rmes *+assis$ance
mu$uelle 3 c)nce&$ *e K Ta+aLun+
C)mmun *e r%unir ses ress)urces &)ur
s+en$rai*er (en$re familles9 ()isins9 $ri.us)
10
55
1ri4ines de lAssurance Takaful ( 56emples
En re$r)u(e un ensem.le *e &ra$iques $en*an$ B c)m&enser )u
in*emniser les &er$es B leur sur(enance en les r%&ar$issan$ au sein *u
>r)u&e<
E=em&les *+usa>e au= &remiers $em&s *e l+Islam 3
Marc1an*s *e La Mecque 3 f)n*s *+assis$ance au= (ic$imes *e
*%sas$res na$urels )u m%sa(en$ures *es cara(anes 3
K !aman M1a$ar Al/Tariq N 3 >aran$ie ; cau$i)n &)ur c)u(rir les
&er$es *uran$ les (),a>es *es cara(anes *e c)mmerJan$s
K Aqila N 3 &ra$ique *+in*emnisa$i)n B la famille *e la (ic$ime *+un
meur$re
e$c<
11
2%finition et Principes de lAssurance Takaful
!%fini$i)n 3
Le $erme K Takaful N e$ *%ri(% *e la racine K Mafala N qui
si>nifie en$re au$res K Haran$ie N
N)$i)n %>alemen$ *e K Haran$ie Mu$uelle N
Un >r)u&e s+assuran$ mu$uellemen$ c)n$re *es &er$es )u
*)mma>es *%finis<
12
2%finition et Principes de lAssurance Takaful
suite"
!%fini$i)n *e l+AAEIFI (N)rme :4) 3
$ L%a&&'ran(e i&lami)'e e&t 'n a((ord entre 'n *ro'pe de
per&onne& (ontre de& ri&)'e& &p(i+i)'e& imprvi&ible&
)'%il& pe'vent (on+ronter. ,et a((ord, ain&i introd'it,
porte &'r le ver&ement de& (ontrib'tion& - titre de
donation&, et (ond'it - la (ration d.'n +ond&
d.a&&'ran(e )'i jo'it d' &tat't d.'ne entit j'ridi)'e et a
la re&pon&abilit +inan(i/re indpendante. Le& re&&o'r(e&
de (e +ond& &ont 'tili&e& po'r indemni&er to't
&o'&(ripte'r (ontre 'n ri&)'e pre&(rit dan& le (ontrat,
(on+ormment a'0 r/*le& et pro(d're& de la poli(e
d%a&&'ran(e 1
13
2%finition et Principes de lAssurance Takaful
suite"
!%fini$i)n *e l+IFSB 3
$ Le Ta2a+'l e&t l%alternative i&lami)'e -
l%a&&'ran(e (onventionnelle et e0i&te dan& &e&
+orme& vie ((o'vert're de& per&onne&# et
*nrale ((o'vert're& de& bien&#. Il e&t ba&
&'r le& (on(ept& de &olidarit m't'elle,3 1
14
7orme Charia 89 de lAA1IFI sur lAssurance
Islami'ue,
Principes et fondements chari/ati'ue de lassurance islamique :
LOen>a>emen$ *+une *)na$i)n9 (<< ) l+assur% fai$ *)n *e sa c)n$ri.u$i)n e$ *e
s)n re$)ur sur in(es$issemen$ &)ur le c)m&$e *e l+assurance &)ur le
&aiemen$ *es in*emni$%s9 c)mme il &eu$ sPen>a>er aussi B su&&)r$er les
*%fici$s %(en$uels qui &)urraien$ se &r)*uire9 c)mme le &r%()ien$ les
r2>lemen$s<
La s)ci%$% *e >es$i)n es$ $enue *e main$enir *eu= c)m&$es s%&ar%s3 un
&)ur ses &r)&res *r)i$s e$ ses &assifs9 e$ lPau$re &)ur les *r)i$s e$ &assifs *es
assur%s<
La s)ci%$% *e >es$i)n ?)ue le rQle *Pa>en$ (man*a$%9Lakeel) en >%ran$ le
c)m&$e *e lPassurance9 e$ le rQle *u Mu*ari. )u *+a>en$ *+ in(es$issan$ en
>%ran$ les ac$ifs *e l+assurance<
La s)ci%$% *Passurance s+)ccu&e *e la >es$i)n *es ac$ifs *e lPassurance e$
leurs re$)urs sur in(es$issemen$9 ainsi que *u &assif e$ *es en>a>emen$s qui
, s)n$ li%es<
15
Principes et fondements chari/ati'ue de lassurance islamique (suite) :
Les r2>les a*)&$%es &eu(en$ c)m&ren*re la >es$i)n *e lPe=c%*en$ *ans lPin$%r@$
c)mmun *es s)uscri&$eurs9 $els que la c)ns$i$u$i)n *e c)m&$es *e r%ser(es9 la
r%*uc$i)n *es c)$isa$i)ns9 l+affec$a$i)n *e *)ns *e .ienfaisance e$ la *is$ri.u$i)n
c)m&l2$e )u &ar$ielle *u sur&lus au= s)uscri&$eurs< L)rsque la s)ci%$% es$
liqui*%e9 $)u$es les &r)(isi)ns e$ r%ser(es accumul%es rela$i(es B lPassurance
*e(rai$ @$re c)nsacr%es B *es fins *e .ienfaisance
Il es$ &r%f%ra.le que les assur%s &uissen$ &ar$ici&er B la >es$i)n *es )&%ra$i)ns
*Passurance &ar *es arran>emen$s ?uri*iques a&&r)&ri%s qui leur &erme$$en$
*Pe=ercer leurs *r)i$s *e c)n$rQle e$ *e &r)$%>er leurs in$%r@$s< !e $els
arran>emen$s &)urraien$ inclure9 en$re au$res9 la re&r%sen$a$i)n *es assur%s au
sein *u c)nseil *Pa*minis$ra$i)n
La S)ci%$% *)i$ res&ec$er les r2>les e$ les &rinci&es *e la c1aria *ans $)u$es ses
ac$i(i$%s e$ ses in(es$issemen$s9 n)$ammen$ en sPa.s$enan$ *+une &res$a$i)n *e
c)u(er$ure *Passurance &)ur les ).?e$s9 les ac$i(i$%s )u les finali$%s in$er*i$es
&ar la c1aria <
Un C)nseil *e sur(eillance *e la c1aria *e(raien$ @$re c)ns$i$u% &)ur la
*%li(rance *e fa$Las (a(is ?uri*ique) qui s)n$ c)n$rai>nan$es &)ur la s)ci%$%9 e$
la mise en &lace *+un c)mi$% au*i$ in$erne &)ur le sui(i e$ le c)n$rQle
c1ariPa$ique
16
7orme Charia 89 de lAA1IFI sur lAssurance
Islami'ue,
5l%ments contractuels de lAssurance Takaful Le
Ta$arru la donation" comme issue alternative,
Acc)r* sur les as&ec$s &)si$ifs *e lOAssurance (&r)$ec$i)n
c)n$re les risques)
L+islam n+es$ &as c)n$re le c)nce&$ *e &r)$ec$i)n
C)mmen$ la ren*re c)nf)rme au= &rinci&es islamiques R
Rem&lacer le c)n$ra$ *e ac1a$ ; (en$e *+une &)lice
17
:l%ments contractuels de lAssurance Takaful
C)n$ra$ *ans la Suris&ru*ence islamique 3
.ila$%ral )u unila$%ral T OAq*
OAq* T Effre e$ Acce&$a$i)n
C)ns%quence *irec$e sur l+).?e$ *u c)n$ra$
T)u$e $ransac$i)n n%cessi$e un c)n$ra$
refl%$an$ l+).?e$ *e la $ransac$i)n<
18
:l%ments contractuels ; 3elation entre
Participants
T,&e *e c)n$ra$ 3 !)na$i)n )u Ta.arru+
Ta.arru+ T acc)r* &)ur la ren)ncia$i)n &ar un &ar$ici&an$
B une s)mme *e sa c)n$ri.u$i)n s)us f)rme *e donation
qu+il acce&$e *e (erser au F)n*s *e Ta2a+'l
E.?e$ *e la *)na$i)n 3 in*emnisa$i)n mu$uelle *es
&ar$ici&an$s en cas *+une &er$e )u *)mma>e *%finis &)ur
un m)n$an$ c)n(enu *ans le &lan *e Takaful<
Tabarr'% T &ilier *u s,s$2me *e Takaful qui su&&rime
l+%l%men$ *e K H1arar N
19
:l%ments contractuels de lAssurance Takaful
; les t#pes de Contrats
S,s$2me *e Takaful T : &rinci&ales &ar$ies 3
E&%ra$eur K Takaful N
Hr)u&e *e &ar$ici&an$s (&reneurs *+assurance)
Im&liquan$ *eu= as&ec$s *e rela$i)n en$re les
&ar$ies 3
Rela$i)n c)n$rac$uelle en$re l+E&%ra$eur e$ les
&ar$ici&an$s
Rela$i)n en$re les &ar$ici&an$s
20
:l%ments contractuels ; 3elation entre
1p%rateur < Participants
Rmq< 3 "as *e rela$i)n assureur/assur% MAIS en$re
E&%ra$eur e$ "ar$ici&an$s
Assur%s s+assuran$ mu$uellemen$
E&%ra$eur a>i$ &)ur c)m&$e *es assur%s &)ur >%rer le
sc1%ma *e Takaful<
Hes$i)n *es s)uscri&$i)ns (C)n$ri.u$i)ns Takaful) e$ &aiemen$ *es
sinis$res
Hes$i)n *u &)r$efeuille *+In(es$issemen$s *u F)n*s<
Sel)n le $,&e *e c)n$ra$ l+)&%ra$eur reJ)i$ 3
Une c)mmissi)n
Une &ar$ *u &r)fi$ *es in(es$issemen$s
21
:l%ments contractuels ; 3elation entre
1p%rateur < Participants
Types de contrats possibles
"ar$ici&an$s
F)n*s Takaful
E&%ra$eur Takaful
In(es$issemen$
"aiemen$s
*es Sinis$res
Donation / Tabarru
Gestion
Contrats :
- Mudaraba
- Wakala
- Waqf
- Ou combinaison de 2
ou plusieurs.
22
Les =odles de lAssurance Takaful
M)*es )&%ra$)ires *u Takaful
=odle =udara$a & E&%ra$eur e$ "ar$ici&an$s en$re *ans
un c)n$ra$ *e Mu*ara.a<
=odle >akala 3 .as% sur un c)n$ra$ *+a>ence en$re
l+)&%ra$eur e$ les &ar$ici&an$s
=odle >a'f 3 &ar$ici&an$s f)n$ un *)n au F)n*s >%r%
&ar l+)&%ra$eur c)n$re c)mmissi)n
24
=odle =?2A3A@A
"armi les &lus anciens
S)u(en$ a&&el% K m)*2le *e "ar$a>e *u &r)fi$ N
!eu= (arian$es *u m)*2le K Mu*ara.a N
5
2re
3 "ar$a>e *u "r)fi$ *+In(es$issemen$ (Mu*ara.a K
"ure N
:
2me
3 "ar$a>e *u "r)fi$ sur le Sur&lus aussi (Mu*ara.a
K M)*ifi% N)
L+as&ec$ in(es$issemen$ (Mu*ara.a) *ans le m)*2le es$
lB &)ur )&$imiser les f)n*s<
25
Le =odle =?2A3A@A suite" ( Processus
Les &ar$ici&an$s f)n$ un c)n$ri.u$i)n s)us f)rme *e K
!)na$i)n/Ta.arru+ N B un F)n*s *e Takaful<
L+)&%ra$eur K Takaful N es$ *%si>n% c)mme >es$i)nnaire
(Mu*ari.) &)ur in(es$ir les F)n*s
L+)&%ra$eur K Takaful N e$ les &reneurs *+assurance
&ar$a>en$ $)u$ &r)fi$
T)u$ K Sur&lus N (a&r2s *%*uc$i)n *es in*emni$%s e$
r%ser(es) en &rinci&e a&&ar$ien$ au= &ar$ici&an$s en $an$
que >r)u&e<
26
Le =odle =udara$a
suite" ( Traitement de l56c%dent < !urplus
5< L+E=c%*en$ n+es$ &as &ar$a>% T K Mu*ara.a
"ure N
:< L+E=c%*en$ ; Sur&lus es$ in$er&r%$% c)mme K
"r)fi$s *e Mu*ara.a N e$ &ar$a>% en$re
l+)&%ra$eur e$ les &ar$ici&an$s T K Mu*ara.a
M)*ifi% N
27
Le =odle =?2A3A@A suite" ;
Illustration du =odle de $ase
SINISTRES
E#CD!ENT
CENTRIBUTIENS
E"DRATEUR
TAMAFUL
"REFITS
!ES MU!ARABA
CENTRIBUTIEN
U
"REFITS
"ARTICI"ANTS
100 %
(100-X) %
x %
Tabarru
Moins
4o'r(e& de& &(hma& 5 6&&ential 7'ide To Ta2a+'l (I&lami( In&'ran(e# 8 9r. 6n*2' Rabiah Ada:iah
28
Le =odle =?2A3A@A suite" ;
Illustration du =odle de $ase
SINISTRES
VII9III
E#CD!ENT
AVI9III
CENTRIBUTIENS
59III9III
E"DRATEUR
TAMAFUL
"REFITS
!ES MU!ARABA
5II9III
CENTRIBUTIEN
U
"REFITS
"ARTICI"ANTS
100 %
(100-70) = 30 % =
30,000
70 % = 70,000
Tabarru
Moins
1,000,00 + 70,000
= 1,070,000
29
Le =odle =udara$a =odifi%
Rais)ns *e ce M)*2le M)*ifi% 3
Cer$ains &r)*ui$s (e=< Takaful H%n%ral ;
!)mma>es) a,an$ &eu$ *+%l%men$s *+%&ar>ne
ren*an$ le M)*2le K &ure N im&)ssi.le ; *ifficile<
Cri$iques *u K M)*2le M)*ifi% N
30
Le =odle =?2A3A@A =odifi% suite" ;
Illustration du =odle de $ase
SINISTRES
VII9III
E#CD!ENT
WII9III
CENTRIBUTIENS
59III9III
E"DRATEUR
TAMAFUL
"REFITS
!ES MU!ARABA
5II9III
CENTRIBUTIEN
U
"REFITS
"ARTICI"ANTS
200,000
(100-50) = 50 % =
200,000
70 % = 70,000
Tabarru
Moins
1,000,00 + 100,000
= 1,100,000
31
"r).l2mes &)s%s &ar le M)*2le K Mu*ara.a
M)*ifi% N
"r)fi$ *e Mu*ara.a T Sur&lus sur le ca&i$al in(es$i a&r2s
*%*uc$i)n *es c)X$s e$ *%&enses<
!ans le Takaful il n+, a en >%n%ral &as *e sur&lus sur le
ca&i$al (m)n$an$ ini$ial *es c)n$ri.u$i)ns)
Le sur&lus es$ un e=c%*en$ $ec1nique a&r2s sinis$res9 r%/
assurance9 r%ser(esY e$ n)n un &r)fi$ *e Mu*ara.a<
L+E=c%*en$ es$ inf%rieur au ca&i$al )ri>inal9 , c)m&ris en
a**i$i)nnan$ les &r)fi$s *+in(es$issemen$s T il ne &eu$ ,
a()ir *e &r)fi$ c+es$ &lu$Q$ une &er$e<
32
=odle >akala
Le &ar$ici&an$ K Takaful N c)n$ri.ue au F)n*s
*e Takaful &ar une K !)na$i)n/ Ta.arru+ N
L+)&%ra$eur es$ *%si>n% c)mme K A>en$/
Zakeel N &)ur >%rer le F)n*s
La >es$i)n c)u(re la &ar$ie assurance e$ la
&ar$ie in(es$issemen$<
L+E&%ra$eur/Zakeel es$ r%mun%r% &ar une
&ren* une K C)mmissi)n N *e >es$i)n<
33
Le =odle >akala ( !uite" ; Traitement
du !urplus
H%n%ralemen$ le Sur&lus es$ c)nsi*%r% c)mme
a&&ar$enan$ au F)n*s *e K Takaful N
L+)&%ra$eur es$ ?us$e >es$i)nnaire e$ n)n
&r)&ri%$aire *u F)n*s
In*irec$emen$ le sur&lus a&&ar$ien$ au=
&ar$ici&an$s<
34
Le =odle >akala ( Traitement du
!urplus suite"
Ce&en*an$ cer$ains )&%ra$eurs &ar$a>en$ l+E=c%*en$ e$
cr%en$ un K M)*2le Zakala M)*ifi% N<
"ar$ c)n(enue *e l+E=c%*en$ Ne$ c)mme K C)mmissi)n
*e "erf)rmance N
Rais)n 3
Le sur&lus es$ une c)ns%quence *e la .)nne >es$i)n *e
l+)&%ra$eur (>es$i)n *u risque e$ *es sinis$res) F cr%e une K
&rime N B la &erf)rmance en &lus *e la c)mmissi)n *e >es$i)n
ini$iale<
Les &ar$ici&an$s *)i(en$ ce&en*an$ marquer leur acc)r*
&r%ala.le &)ur celle/ci<
35
Le =odle >akala ( !uite" ( Illustration
SINISTRES
E#CD!ENT
CENTRIBUTIENS
E"DRATEUR
TAMAFUL
"REFITS
!ES INVESTISS<
CENTRIBUTIEN
U
"REFITS
"ARTICI"ANTS
100 %
Gestion
Wakala
Cmmn
Tabarru
Moins
36
Le =odle >akala ( !uite" ( Illustration
SINISTRES
VII9III
E#CD!ENT
:6I9III
CENTRIBUTIENS
E"DRATEUR
TAMAFUL
"REFITS
!ES INVEST<
6I9III
CENTRIBUTIEN
U
"REFITS
"ARTICI"ANTS
100 %
Gestion
Wakala
Cmmn = 100,000
Tabarru
Moins
900,000 + 90,000 =
990,000
37
Le =odle >akala =odifi%e ( !uite" (
Illustration
SINISTRES
VII9III
E#CD!ENT
:6I9III
CENTRIBUTIENS
E"DRATEUR
TAMAFUL
"REFITS
!ES INVEST<
6I9III
CENTRIBUTIEN
U
"REFITS
"ARTICI"ANTS
80 % = 232,000
Gestion
Wakala
Cmmn = 100,000
Tabarru
Moins
900,000 + 90,000 =
990,000
20% = 58,000 = Cmmn performance
38
=odle Takaful =i6te ou h#$ride
C)m.inais)n *es *eu= c)n$ra$s K Zakala N e$
K Mu*ara.a N
Le &ar$ici&an$s K Takaful N c)n$ri.ue au F)n*s
*e Takaful &ar une K !)na$i)n/ Ta.arru+ N
Ensui$e l+a&&lica$i)n *es *eu= c)n$ra$s )&2re
c)mme sui$ 3
39
Le =odle Takaful =i6te ( suite"
5< Zakala 3 L+)&%ra$eur es$ *%si>n% c)mme A>en$/Zakeel
&)ur >%rer le F)n*s Takaful au= ni(eau= *es ac$i(i$%s
*+assurances 3
S)uscri&$i)ns9 %(alua$i)n *es risques e$ >es$i)n *es sinis$res<
L+)&%ra$eur se r%mun2re &ar une c)mmissi)n *e >es$i)n
:< Mu*ara.a 3 L+)&%ra$eur es$ *%si>n% c)mme
>es$i)nnaire *u F)n*s *e Takaful &)ur l+in(es$issemen$
*e celui/ci<
T)u$ "r)fi$ *es In(es$issemen$ es$ &ar$a>% en$re l+E&%ra$eur e$ les
&ar$ici&an$s sel)n un ra$i)n *e &ar$a>e &r%/c)n(enu<
40
=odle Takaful =i6te
RDSERVE
E#CD!ENT
F)n*s *e Takaful
(C)n$ri.u$i)ns)
E"DRATEUR
TAMAFUL
"REFITS
INVESTISSEMENTS
"ARTICI"ANTS
Tabarru Moins
Mudaraba
Partage du Profit x %
R%/TAMAFUL
SINISTRES
Partage Profit
(100 % - x %)
Sinistres
Cmmn
Wakala
Gestion
Wakala
41
Le =odle Takaful =i6te ( Traitement du
!urplus
En &ra$ique l+E=c%*en$ es$ $rai$% ainsi 3
5< En cas *e c)u(er$ure *es "ers)nnes (Famil, Takaful) 3 le
sur&lus es$ re*is$ri.u% au= c)m&$es *es &ar$ici&an$s<
:< En cas *e c)u(er$ure *es Biens (Heneral Takaful) 3
C)mme Ra.ais en fa(eur *u &ar$ici&an$s l)rs *u ren)u(ellemen$ *e
la &)lice [
Main$enu *ans le F)n*s *e Takaful [
Re*is$ri.u% au= &ar$ici&an$s )u $)u$e Cu(re cari$a$i(e c)mme
s$i&ul% *ans la &)lice
42
=odle Takaful >a'f
Un m)*2le qui insis$e sur l+as&ec$ *e K
!)na$i)n/Ta.arru+ N
Au ni(eau )&%ra$i)nnel )n &eu$ $)u?)urs
u$iliser les c)n$ra$s *e K Zakala N e$ K
Mu*ara.a N<
43
Le =odle Takaful >a'f ( Illustration
RDSERVE
E#CD!ENT
ZAQF
(F)n*s *e Takaful)
E"DRATEUR
TAMAFUL
!)na$i)n
(Ta.arru+)
INVESTISSEMENTS
"ARTICI"ANTS
Mudaraba
Partage du Profit
100 % selon lacte
de Waqf
R%/TAMAFUL
SINISTRES
Partage Profit
Cmmn
Wakala
Gestion
Wakala
Donation initiale pour
crer le Fonds
44
Le =odle ?nit%s de Compte appli'u% .
lAssurance des Personnes >akala"
E#CD!ENT
CENTRIBUTIENS
E"DRATEUR
TAMAFUL
"REFITS
!ES
INVESTISSEMENTS
CS" in*i(i*uel
N)n/uni$aris%es
W
a
k
a
l
a


f
e
e
s
P
A
R
T
I
C
I
P
A
N
T
S
C" F C)m&$e *u
"ar$ici&an$ en
Uni$%s *e C)m&$e
ZAMALA
"REFITS
!ES
INVESTISSEMENTS
FEN! CEMMUN
TAMAFUL (Ta.arru+)
Paiement des sinistres
Paiement maturit,
sinistre ou rsiliation
Mensuellement
Paiement lchance,
sinistre ou rsiliation
45
Point Commerciale Mutuelle Takaful
Principe dorganisation Bnfices pour les
actionnaires/
transfert de risque
Mutuelle pour les assurs Mutuelle pour les participants
Proposition de valeur Bnfices pour les
actionnaires
Abordabilit pour les assurs Abordabilit et satisfaction
spirituelle
Lois Sculaires / Rglements Sculaires / Rglements Sharia plus rglements
Capital Actionnaires Primes initiales Loprateur fournit le capital de
dpart.
Pas de capital vers pour le fonds
TT
Proprit Actionnaires Assurs Participants
Gestion Gestion par la socit Gestion par nomination Oprateur
Type de contrat Echange commercial /
contrat de
compensation -
adhsion
Partage mutuel de risques avec
des aspects de principes de
contrat commercial
Coopratif,
Contrats islamiques de Wakala
ou Mudarabah avec des
donations Tabarru
Investissements Fonds propres /
emprunt pas de
restrictions
Fonds propres / emprunt pas
de restrictions
Fonds propres conformes la
Sharia / pas dintrts
Excdent Compte des
actionnaires
Compte des assurs Compte des participants - frais
dexcution pour loprateur
Source : Dawood Taylor Bank Al Jazeera
46
Auel'ues aspects compta$les de
lAssurance Takaful
Les Aspects compta$les de lAssurance
Takaful
"rinci&e *e s%&ara$i)n *es en$i$%s 3
E&%ra$eur ; "ar$ici&an$s)
$ La &o(it d%a&&'ran(e doit maintenir de'0
(ompte& &par&, l%'n po'r l%inve&ti&&ement de&
;ond& <ropre& de la &o(it l%a'tre po'r le ;ond&
de& A&&'r&, et l%e0(dent te(hni)'e appartient
'ni)'ement a'0 prene'r& d%a&&'ran(e 1.
;at:a d' !2/ 4minaire de ;i)h d' 7ro'pe Al =ara2a.
48
Les Aspects compta$les de lAssurance
Takaful ( Le reportin4
Les SFA N\ 5- : F S$a$emen$ )f Financial Acc)un$in> *es N)rmes *e
l+AAEIFI ((E.?ec$ifs e$ C)nce&$s *e la c)m&$a.ili$%) s$i&ulen$ que le
re&)r$in> *)i$ c)n$enir les inf)rma$i)ns sui(an$es 3
C)nf)rmi$% B la C1ari+a *es E&%ra$i)ns *e la S)ci%$% *+Assurance
Islamique (SAI)
"r%sen$a$i)n s%&ar%e *es re(enus illici$es e$ *es *%&enses
Trai$emen$ *u *%fici$ e$ le risque *+affaire
D(alua$i)n *es risques in1%ren$s B l+assurance e$ B la r%assurance
Es$ima$i)n *es cas1 fl)Ls
D(aluer le ca&aci$%s *e la SAI B >%n%rer *es $au= *e ren*emen$
rais)nna.les *es f)n*s in(es$is
D(aluer l+im&ac$ s)cial
49
Les Aspects compta$les ( Les 7ormes AA1IFI
; FA! B8 ( suite
FAS 5: F "r%sen$a$i)n s&%cifique au= SAI
Res$ric$i)ns *e c)n$rQle s&%cifiques
Re(enus )u !%&enses &r)1i.%s &ar la C1ari+a
C)ncen$ra$i)ns *es Risques *es Ac$ifs (se>men$a$i)n)
M)n$an$s r%cu&%ra.les li%es au= sinis$res *es ac$i(i$%s *+assurance
e$ *e r%assurance
"r)(isi)ns
Enc)urs *es En>a>emen$s Financiers
C1an>es c)m&$a.les
T)u$ c1an>emen$ a,an$ *es effe$s sur le sur&lus )u le *%fici$ *es
assur%s<
50
Les Aspects compta$les ( Les 7ormes AA1IFI
; FA! BC
FAS 5A F "r%sen$a$i)n *es Bases *e Fi=a$i)n e$ *+All)ca$i)n *es Sur&lus
)u !%fici$ *es S)ci%$%s !+assurance Islamiques<
FAS 5A $rai$e *e K l+E#CD!ENT *e SEUSCRI"TIEN N 3 sur&lus *es
c)n$ri.u$i)ns $)$ales &a,%es &ar les assur%s *uran$ la &%ri)*e
financi2re sur le $)$al *es in*emni$%s &)ur les sinis$res sur(enus
*uran$ la &%ri)*e9 ne$ *e r%/assurance e$ a&r2s *%*uc$i)ns *es
*%&enses e$ c1an>emen$ *ans les &r)(isi)ns $ec1niques<
Contributions > Indemnits = Excdent
51
Les Aspects compta$les ( Les 7ormes AA1IFI
; FA! BC
FAS 5A in*ique la mani2re *e &r%sen$er l+all)ca$i)n *e
l+E=c%*en$ )u le !%fici$<
")ur in*iquer la rela$i)n en$re les ac$i)nnaires e$ le
&reneurs *+assurance [
La s%>r%>a$i)n *e leurs ac$ifs9 leurs ).li>a$i)ns e$ r%sul$a$
*es )&%ra$i)ns<
La n%cessi$% *+une all)ca$i)n %qui$a.le *u sur&lus
52
Les Aspects compta$les ( Les 7ormes AA1IFI
; L56c%dent
E#CD!ENT
ASSURDS SANS
SINISTRES
EU INFDRIEUR
A LEUR
CENTRIBUTIEN
ASSURDS N+A0ANT
"AS EU !E
SINISTRES
ASSURDS ET
ACTIENNAIRES
A TEUS LES
ASSURDS
53
Les Aspects compta$les ( Les 7ormes AA1IFI
; Le 2:FICIT
!DFICIT
AUHMENTATIEN
!ES CENTRIBUTIENS
FUTURES !ES
ASSURDS au
"RERATA
EM"RUNT *es
ACTIENNAIRES
Eu AUTRES FEN!S
ASSURDS
"ARTICI"ENT
"RERATA
RDSERVES *es
ASSURDS
54
m.boulif@almaaligroup.com www.almaaligroup.com
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