SSIF BROKER SA Cluj-Napoca, Capital Social: 72.367.920,25 lei la SSIFBROKER ‘Ne Inreg. la ORG 12/3038) 1986 CUI 6738423 Jptermediam succesul RO2ZBRDE130SV07791571300, BRD Sucursala Chyj-Napoca Nr. inreg. 3848 /13.05.2011 catre, Bursa de Valori Bucuresti Comisia Nationala a Valorilor Mobiltare Raport trimestrul 12022 (conform Regulamentului CNVM nr. 1/2008) Data raportului: 13.05.2011 Denumirea societatii comerciale: Societatea de Servicii de InvestitiiFinanciare BROKER SA Sediu! social: Cluj-Napoca, Str. Motilor,nr.19, jud. Cluj Numar de telefon: 0364 401.709; fax: 0364 401.710 Cod unie de inregistrore lo Oficiul Registrului Comertului: 6738423 Nr. de ordine in Registrul Comertului: 1 12/3038/1994 Copital social subscris si varsat: 72,367,920.25 lei Piata reglementata pe care se tronzactioneaza volorile mobiliare emise: Bursa de Valori Bucuresti 1 Indicatori economico-financiari la 31.03.2011 Pen) Pere cores 1. Indicatorullichiditatit curente ‘ative curente/Datorii curente 239 Capital imprumutat / Capital ° 2.Indicatorul gradului de indatorare | propriux100 3. Viteza de rotatie a activelor ene Cifra de afacer / Active imobilizate 0.0176 Imobilizate SSIF BROKER SA Cluj-Napoca, Calea Motilor nr. 119) (0264 401709, Fax: 0364 401710, ANSPDGP nr. inreg. 11847-2009 wonwssifbroker-r0, secretariat @ssifbroker.r0, Decizia CNVM 3097/10.09.2003,la SSIFBROKER Intermeciom suceesul SSIF BROKER SA Cluj-Napoca, Capital Social 72.367.920,25 lei Nz inreg. la ORC J12/3038/1994 CUI 6738423 RO22BRDE130SV0779157 1300, BRD Sucursaia Cluj-Napoca i. Situatia economico-financiara la 31.03.2011 4. Poritia financiara Denumire indicator (valoriiniei) | __ 03/02/2012 | _ 31/03/2012. Imobilizarinecorporale 1,226,653 | __1,173,080 Imobilizari corporate 7,493,742 | __ 7,207,915, Imobilizarifinanciare 48,572,775 | 45,212,981 Ferenc ees ‘Stocur — Creante 5,163,354 | 18,772,370 [FF hnvestiti pe termen seurt 32,711,397 | 30,443,861 Casa sicontur a banci 31,520,966 | 26,261,942 Rae ECECCR FAME TRE Cheltuiell inregistrate in avans 18.995 | 428,272 ‘Datotii pe termen scurt 11,057,578 | 31,709,296 Datorii pe termen lung 517,710 368,771 Eee Pr a Provitioane 2,500,000 |__2,500,000 \Venitur inregistrate in avans 23,784 Capital social 72,367,920 | 72,367,520 Prime de capital 5,355, 5,355 Rezerve din reevaluare 7235548 | _ 1,634,894 Rererve [12,319,572 | 12,600,162 ‘ezulatul reportat “347,175 | 6,057,855 Rezultatul exercitiulul 6,651,811 | 2,286,227 NIM ei PEee a ae erTd Valoarea activelor imobilizate a scazut in primul trimestru cu 6.4% in contextul diminuarii plasamentelor in Imobilizari financiare, in particular, fiind vorba de vanzarea unui pachet important din actiunile detinute la Fondul Proprietatea dupa listarea acestuia pe Bursa de Valori Bucuresti; Valoarea portofoliului de actiuni detinute de $SIF Broker incadrate in categoria investitilor financiare pe termen scurt este in scadere cu 6,9% la sfarsitul lunil martie ca urmare a diminuarii expunerii pe titlurile lichide in conditile unui avans sustinut al pietei locale in primele 3 lur le anului curent; (+12.5% pentru Indicele BET si +22.3% pentru indicele BET-FI), Co urmare a reducerii expuneri in actiuni cotate lichiditatile din conturile curente au crescut cu 127.98% pana la 26.26 milioane lei, o pondere de 59% revenind disponibilitatilor banesti ale clientilor SSIF Broker; In contextul aprecierilor inregistrate de piata locala, numerosi clienti au profitat de preturile relativ ridicate si si-au diminuat expunerea pe actiuni, ceea ce @ dus la cresterea soldului sumelor de plata din ‘tranzactii (cresterea datorillor SSIF Broker SA catre client), aflate in conturile de clienti, cu peste 186% fata de aceeasi perioada a anulul anterior. Valoarea capitalurilor proprii la 31 martie 2011 se ridica la cca 94.9 milicane lei, in crestere cu 2.5% fata de inceputul anului SSIF BROKER SA Cluj-Napoca, Calea Motilor nr 119) Tel: 0364 401709, Fax: 0364 401710, ANSPDCP pr. inreg. 11847-2009 www ssifbroker.r0, secretarial @ssifbroker.ro, Decizia CNVM 3097/10,09.2003SSIF BROKER SA Chj-Napoca, Capital Social: 72.367.920.25 tet J Nr lngeg. ta ORC !12/3038/1884 CUI 6738423 lal SSIF. BROKER RO22BRDE130SVO7791671300, BRO Sucursala Cij-Napoca Imermegiom suceesu! 2. Performante financiare Denumire indicator (valor in fei) 3imar10| 31-Mar-11 ariatie (25) Gira de afaced rere i 205.1% Parner 1.220, mer Cheltuiel cu materiale si ate cheltulel din afara 95,023 145,926 53.6% CChettuil cu personalul 695,264 777,307 11.8% Ajustarea valoritimobilzarilor corporae si necorporale 260,055 272,415 48% ‘Alte cheltuiel de exploatare 873,947 |__1,969,392 125.4% Rezultat din exploatare \Venituri din interese de participare Venituri din dobanai ‘Ajustorea valortimob 9 financiare sia investitilor pe termen scurt CCheltuielprivind dobanzile ‘Alte cheltuielifinanciare erm Rezultat financiar 3,352,294 75.6%. Venituri totale 7,289,928 151.9% CCheltuiell totole 1688480 | 5,003,701 196.3% Impatit pe profit 2225 2 ofa Rezultat net 3,202,745 [2,286,227 90.1% Din analiza contulului de profit si pierdere la finele primulul trimestru din 2011 comparativ cu perioada similara a anulul precedent se constata urmatoarele: - Gifra de afaceri a scazut cu 22.1% pana Ia valoarea de 944 mil lei pe fondul diminuarii comisioanelor medi aplicate tranzactillor intermediate de SSIF Broker desi valoarea rulajelor derulate de SSIF Broker SA pe piata actiunilor de la Bucuresti a crescut cu 5.2% fata de acceasi perioada a anului trecut. Totodata, ponderea veniturilor din comisloane incasate pentru tranzactile intermediate la BVB in totalul cifrei de afaceri a fost de 88.1% fata de 85.1% in 2010. = Vanzarea unor spatii imobiliare aflate in proprietatea societatii a generat venituri suplimentare (cca 190 mii lei) astfelincat, per ansamblu, veniturile operationale au scazut intr-un ritm inferior (-7%) cifrei de afaceri. - Cheltuielile de exploatare s-au majorat cu 14.4%, categoria “altor cheltuieli de exploatare” inregistrand un salt de peste 125%, aceasta crestere flind ocazionata de finalizarea unor procese cu clienti debitori. Totusi, influenta acestora asupra rezultatelor operationale curente a fost mult diminuata ca urmare a reluarii pe venituri a uner provizioane constituite Ia finele anului 2010. SSIF BROKER SA Cluj-Napoca, Calea Motilor or. 119) Tel: 0384 401709, Fax: 0364 401710, ANSPOGP nr. inreg. 11847-2009 wonn.ssifbroker.ro, Secretarial @ssifbroker.ro, Decizia CNVM 3097/10.09.2003SSIF BROKER SA Cluj-Napoca, Capital Social: 72.367.920,25 lei lai SSIFBROKER Nr. lnreg, la ORC 12/3038/1964 CUI 6738423 iMetmedien’ suoceaul RO22BRDE130SV0779157 1300, BRD Sucursala Cluj-Napoca ~ Elementele de cost cu 0 pondere de cel putin 20% din cifra de afaceri au fost: cheltuielile cu personalul in suma de 777 mil lei, amortismentele inregistrate in suma de 272 mii lei si alte cheltuieti din exploatare ifrate fa 1.97 milioane tel, = Rezultatul activitatii de exploatare indica dupa primele 3 luni o pierdere de 1.06 milioane lei fata de un cezultat negativ de 703 mit lei, scaderea veniturilor flind factorul determinant pentru aceasta evolutie. = Evolutia ascendenta a pietei locate a condus la o majorare a veniturilor financiare, in special, a celor din operatiuni specu ive pe portofoliul propriu de actiuni, veniturile financiare totale crescand de peste 3.6 ori fata de perioada similara din 2010. = Pe fondul majorarit veniturilor profitul din activitati financiare a crescut ta 3.35 milioane lei (+75%) de la 1.8 milioane lei in anul precedent. + La finele lunii martie 2011 SSIF Broker SA inregistreaza un profit net de 2,286,227 lel in contextul realizari uunor veniturile totale de 7,289,928 lel, jar cheltuielile totale sunt in suma de 5,003,701 lei Ml, Analiza activitatit societatii comerciale Societatea comerciala SSIF Broker SA are ca obiect principal de activitate: “Intermedierea tranzactillor {financiare si administrarea fondurilor (agenti financiari)"- cod CAEN 6712. Pe lange activitatea de intermediere a tranzactilorclientlor SSIF BROKER SA a continuat activtatea de gestionare a portofolislui propriu, alocand acestei activtati noi resurse materiale si umane. Redam mai jos provenienta veniturilor principale: nen Ceres Comisioane BVB. 4,031,034 831,698, Diferente de pret portofoliu 1,296,304 5,268,454 Comisioane BMFMS: 98,018 28,830 Venituri din dobanzi 252,879 282,708 Venituri din participatil 102,499 529,209 Valorificarea unor detineri din cadrul portofoliului propriu de active financiare si incasarea unor venituri mai mati din participatiile detinute au contribuit semnificativ la cresterea veniturilor primele 3 luni ale anului 2010. SSIF BROKER SA Cluj-Napoca, Calea Motilor nr. 119) ‘Tel: 0364 401709, Fax: 0364 401710, ANSPDCP nr. inreg. 11847-2009 www.ssiforoker.ro, secretariat @ssifbroker.r0, Decizia CNVM 3097/10,09,2003,SSIF BROKER SA Clu-Napaca, Capital Social: 72.367.920,25 lei 4 4 SSIFBROKER Ne Inveg. la ORC J12/3038/1984 CUI 6738423 Intermediem succesul RO22BRDE130SV07791571300, BRD Sucursala Cluj-Napoca IV. Activitatea de exploatare in primele 3 luni din 2012 Activitates de exploatare se refera la totalitatea servicillor de intermediere financiara pe care SSIF BROKER le presteaza in contul clientilor sai, servicil care se materializeaza in venituri pentru societate, venituri generate de comisioanele aplicate tranzactilor efectuate de clienti. SSIF BROKER SA detine autorizatie de tranzactionare la Bursa de Valori Bucuresti ~ BVB, Bursa de Valori din Viena precum si la Sibex ~ Sibiu Stock Exchange. SSIF Broker SA ocupa locul al V-lea in topul intermediariior de pe piata derivatelor de la Sibiu cu 0 cota de plata de aproximativ 17.5% in timp ce in ierarhia la varf a SSIF-urilor de la Bursa de Valori Bucuresti, SSIF Broker se plaseaza pe pozitia a Vil-a cu 0 cota de piata de 3.33% pe segmentul de actiuni si unitati de fond, valoarea tranzactilor intermediate fiind de peste 215 milioane lei fata de 204.5 milioane in perioada similara din 2010. ‘Topul intermediarilor la BMFMS cumulat la sfarsitul primului trimestru al anului 2011 Pouitie | Denumire intermediar Necontracte | Cota de piata 1_| ssir was ROMANIA 81,194 26.5% 2 _| SSIF TRADEVILLE SA, 78,208 25.5% 3__| ssf WTERCAPITAL INVEST 73,551 240% | a | ssi esTINVESTSA 71,656 23.4% pa 53,673 en ‘Sursa: www. sibex.ro Topul intermediarilor la BVB cumblat fa sfarsitul primului trimestru al anului 2011 (segmentul actiuni) Valoare | Cota de Poxitie | Denumire intermediar Tranzactionata_| piata (%) __1._| Koc SECURITIES ROMANIA 2,061,426,548.38 | 31.84 2 _| UNICREDIT CAIB SECURITIES ROMANIA 574,486,03271 | 8.87 3_| IN BANK W.v. AMSTERDAM -sucURSALA BUCURESTI | 305,756,373.27 | 4.72, 4 | Woon & COMPANY FINANCIAL SERVICES, as. PRAGA | 257,683,486.77 | 3.98 s_| INTERCAPITAL INVEST 240,008,298.93 | 3.71, 6 | BRD GROUPE SOCIETE GENERALE 233,825,531. 3.61 ama Sursa: wwyw.byb.ro Schimbari care afecteaza capitalul si administrarea societatil In perioada analizata nu au existat situa obligatile financiare. care societatea sa fi fost in imposibilitatea de asi respecta La 31.03.2011, capitalul social al societatii se ridica la suma de 72,367,920.25 lei, fata de aceeasi perioada a anului trecut cand insuma 144,735,840.50 lei. SSIF BROKER SA Cluj-Napoca, Calea Mofilor nr. 119 Tol: 0364 401709, Fax: 0364 401710, ANSPDGP nr. inreg. 11847-2009 wenn.ssifbroker-0, secretariat @ssifbroker.r0, Decizia CNVM 3097/10,09,2003,SIF BROKER SA Cluj-Napoca, Capital Social: 72.367.920,25 lei La SSIFBROKER Nr lnreg, la ORC J12/3038/1994 CUI 6738423 intermediom succosul RO22BRDE1308V0779157 1300, BRD Sucursala Cluj-Napoca in stuctura consiliului de administratie al SSIF Jn cursul trimestrului | al anului curent au intervenit modificari Broker SA, domnul Adrian C. Mercean ocupand functia de administrator provizeriu ca urmare 2 demisiei domnului Gheorghe loan Cartis. in urma hotararii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor din 25.03.2011, domnul Adrian C. Mercean a fost confirmat in functia de membru al Consiliuiui de Administratie al SSIF BROKER ‘SA si fost autorizat de catre CNVM prin decizia nr. 391/29.04.2011. 1a 31.03.2011 structura Consiiului de Administratie al SSIF Broker SA se prezinta astel: Peesedinte CA —Anton lonescu Vicepresedinte CA - Miron Martin, Membru CA Vasile Pop, -Membru CA ~ Tiberiu Stratan, ‘Membru CA~ Adrian C. Mercean VL. Relatia cu actionari si institutile pietei de capital SSIF Broker SA a respectat dreptul la informare al actionarilor indeplinindu-si obligatile legale de informare previzute in legislatia pietel de capital, furnizdnd cu proptitudine informatit si raportéri atat prin intermediul sistemului de raportiri electronice al BVB cat si prin intermediul site-ului propriu, asigurand in acest fel transparenta 5 egelitatea de tratament pentru toti actionaril societatii si publicul interesat. In relatia cu institutile pietei de capital societatea a intocmit si publicat raportarile periodice si curente in continutul sila termenele prevazute de reglementarile in vigoare si a furnizat informatille solicitate de CNYM, Bursa de Valori Bucuresti - piata reglementata pe care sunt listate actiunile emise de SSIF BROKER SA. Presedinte CA, Director Gerferal, Contabil sef, Grigore yt Mihaela Botez MG SSIF BROKER SA Cluj-Napoca, Calea Motilor nr. 119 Tel: 0364 401709, Fax: 0364.401710, ANSPDCP nr. inreg. 11847-2009 wwwessifbroker ‘0, secretariat@ssiforoker.r0, Decizia CNVM 3097/10.09.2003