EJERCICIO 7.

6
6) Laboratorios Regionales S.A, es una empresa que se dedica a la fabricacin de medicamentos y surte directamente a las farmacias. Esta compaa inicio sus operaciones en 2001 y actualmente fabrica tres productos: Dimetilxosalena (D), diyodohidroxiquinolena (Di) y zenofendicloropotasio (Z).

El gerente general ha contratado un experto en calidad como asesor para que elabore el presupuesto maestro 2002. Para tal efecto se le proporciona la siguiente informacin

ESTADO DE SITUACIN FINANCIERA

Al 31 de Diciembre de 2001 ACTIVOS CIRCULANTE Efectivo Clientes Inventario de Materiales Inventario de Art. Term TOTAL CIRCULANTE NO CIRCULANTE Terreno Planta y Equipo Depreciacin Acumulada TOTAL NO CIRCULANTE PASIVOS A CORTO PLAZO Proveedores Documentos por pagar Impuesto sobre la renta x pagar TOTAL A CORTO PLAZO A LARGO PLAZO Obligaciones por pagar TOTAL PASIVO CAPITAL CONTABLE Capital aportado Capital ganado TOTAL CAPITAL

$ $ $ $ $

50,000 50,000 80,005 150,000 330,005

$ $ $ $ $ $

50,000 100,000 50,000 200,000 150,000 350,000

$ 550,000 $ 1,000,000 $ 50,000 $ 1,500,000

$ 1,390,380 $ 80,625 $ 1,480,005

ACTIVO TOTAL

$ 1,830,005

TOTAL PASIVO +PATRIMONIO

$ 1,830,005

MATERIALES Material A Material B Material C Horas de Mano de Obra

D 15 grs 6 grs 9 grs 3 hrs

REQUERIMIENTO DE PRODUCTOS DI 13 grs 7 grs 4 grs 1 hrs

Z 10 grs 6 grs 5 grs 2 hrs

La hora de mano de obra costar $10 el primer semestre y $11 el segundo. Los gastos indirectos de fabricacin se aplican con base en horas de mano de obra COSTOS 1 Semestre 2 Semestre Mano de Obra $ 10.00 $ 11.00 INFORMACIN DE INVENTARIOS Inv. Inicial 1 Semestre 10000 15000 5000 10000 5000 5000 Inv. Final 2 Semestre 8000 4000 3000 7000 3000 2000 Costo Costo 1 Semestre 2 Semestre $ 2.00 $ 2.10 $ 2.70 $ 3.00 $ 4.00 $ 4.40 -

CONCEPTO Material A Material B Material C Producto D PRoducto DI Producto Z

Suponga que los inventarios iniciales son iguales al final del primer semestre. No hay inventario de artculos en proceso

D Precio de venta del 1 Semestre Precio de venta del 2 Semestre Ventas planeadas 1 semestre Ventas planeadas 2 semestre $ $ 200.00 $ 220.00 $ 10000 uni 5000 uni

PRODUCTOS Di 100.00 $ 120.00 $ 6000 uni 4000 uni

Z 150.00 150.00 5000 uni 5000 uni

GASTOS DE ADMINISTRACIN Y VENTAS Depreciacin Sueldos y Salarios Comisiones Varios Varios Intereses por obligaciones GASTOS DE FABRICACIN INDIRECTOS Depreciacin Seguros Mantenimiento Mantenimiento Energticos Energticos Varios

$ $ $ $ $

10,000 200,000 5% Ventas proyectadas 6,000 1 semestre 7,000 2 semestre 30,000 anual

$ $ $ $ $ $ $

100,000 5,000 30,000 35,000 20,000 32,000 10,000

anual anual 1 semestre 2 semestre 1 semestre 2 semestre anual

Datos adicionales

a) En 2002 se adquirir una mquina nueva, valuada en $50.000 y no se reconocer depreciacin en 200 Maquinaria nueva = $ 50,000

b) La tasa de impuesto sobre la renta es de 35% Imp Renta = 35%

c) La tasa de reparto de utilidades es de 10% Reparto Uti = 10%

d) En 2002 se cobrarn todas las cuentas por cobrar del 2001 CUENTAS POR COBRAR 2001 Clientes

50,000

e) En el 2002 se pagarn todas las cuentas por pagar del 2001 CUENTAS POR PAGAR 2001 PASIVOS A CORTO PLAZO Proveedores Documentos por pagar A LARGO PLAZO Obligaciones por pagar

$ $ $

50,000 100,000 150,000

f) En el 2002 se pagarn slo el 60% del valor de los materiales comprados Pago materiales comprados 2002 = 60% Pago materiales comprados 2003 = 40%

g) El 90% de las Ventas de 2002 se cobrarn en ese periodo, el resto en el 2003 Ventas 2002 = Ventas 2003 = 90% 10% Ventas totales 2002 Ventas totales 2002

h) Se pagar el impuesto por pagar de 2002 y el de 2001 CUENTAS POR PAGAR 2001 Impuesto sobre la renta x pagar i) Suponga una inflacin anual del 10% Inflacin anual = 10%

50,000

SOLUCIN EJERCICIO 7.6

Armar el presupuesto financiero

Estado de Resultados Flujo de Efectivo Balance General

Estrategia

Armar el Presupuesto de Ventas Armar el Presupuesto de Produccin Armar el Presupuesto de Consumo de Materia Prima Directa Armar el Presupuesto de Compras de Materia Prima Directa Armar el Presupuesto de Mano de Obra Directa Armar el Presupuesto de GIF Armar el Presupuesto de Gastos de Operacin Armar el Presupuesto de Inventarios

PRESUPUESTO DE VENTAS
Laboratorios Regionales S.A
I SEMESTRE D Di Z D 10000 uni 6000 uni 5000 uni 5000 uni $ 200.00 $ 100.00 $ 150.00 $ 220.00 $ 2,000,000 $ 600,000 $ 750,000 $ 1,100,000 $ 3,350,000 $ 5,680,000 II SEMESTRE Di Z 4000 uni 5000 uni $ 120.00 $ 150.00 $ 480,000 $ 750,000 $ 2,330,000

VENTAS PRESUPUESTADAS (*) PRECIO DE VENTA TOTAL TOTAL SEMESTRAL TOTAL ANUAL

PRESUPUESTO DE PRODUCCIN
Laboratorios Regionales S.A
I SEMESTRE Di 6000 uni 5000 uni -5000 uni 6000 uni II SEMESTRE Di 4000 uni 3000 uni -5000 uni 2000 uni

VENTAS PRESUPUESTADAS (+) INV FINAL (-) INV INICIAL PRODUCCIN

D 10000 uni 10000 uni -10000 uni 10000 uni

Z 5000 uni 5000 uni -5000 uni 5000 uni

D 5000 uni 7000 uni -10000 uni 2000 uni

Z 5000 uni 2000 uni -5000 uni 2000 uni

PRODUCCIN ANUAL

D 12000 uni

ANUAL Di 8000 uni

Z 7000 uni

PRESUPUESTO DE REQUERIMIENTO DE MATERIA PRIMA

Laboratorios Regionales S.A
I SEMESTRE Mat Prima A Mat Prima B Mat Prima C Mat Prima A 150000 uni 60000 uni 90000 uni 30000 uni 78000 uni 42000 uni 24000 uni 26000 uni 50000 uni 30000 uni 25000 uni 20000 uni 278000 uni 132000 uni 139000 uni 76000 uni $ 2.00 $ 2.70 $ 4.00 $ 2.10 $ 556,000 $ 356,400 $ 556,000 $ 159,600 II SEMESTRE Mat Prima B Mat Prima C 12000 uni 18000 uni 14000 uni 8000 uni 12000 uni 10000 uni 38000 uni 36000 uni $ 3.00 $ 4.40 $ 114,000 $ 158,400

D Di Z TOTAL COSTO POR KG TOTAL

PRESUPUESTO DE COMPRA DE MATERIALES

Laboratorios Regionales S.A
I SEMESTRE II SEMESTRE

Mat Prima A Mat Prima B Mat Prima C Mat Prima A Mat Prima B Mat Prima C REQUERIMIENTO DE MATERIA PRIMA INVENTARIO FINAL DESEADO NEC A COMPRAR INVENTARIO INICIAL TOTAL A COMPRAR COSTO POR KG COSTO DE COMPRAS 278000 uni 132000 uni 139000 uni 76000 uni 38000 uni 36000 uni 10000 15000 5000 8000 4000 3000 288000 uni 147000 uni 144000 uni 84000 uni 42000 uni 39000 uni -10000 -15000 -5000 -10000 -15000 -5000 278000 uni 132000 uni 139000 uni 74000 uni 27000 uni 34000 uni $ 2.00 $ 2.70 $ 4.00 $ 2.10 $ 3.00 $ 4.40 $ 556,000 $ 356,400 $ 556,000 $ 155,400 $ 81,000 $ 149,600

PRESUPUESTO DE MANO DE OBRA

Laboratorios Regionales S.A
I SEMESTRE D DI Z 10000 uni 6000 uni 5000 uni 3 hrs 1 hrs 2 hrs 30000 hrs 6000 hrs 10000 hrs $ 10.00 $ 10.00 $ 10.00 $ $ 300,000 $ 60,000 $ 100,000 $ II SEMESTRE D DI 2000 uni 2000 uni 3 hrs 1 hrs 6000 hrs 2000 hrs 11.00 $ 11.00 $ 66,000 $ 22,000 $ $

REQUERIMIENTO DE PRODUCCIN HRS REQUERIMIENTO POR PRODUCTO TOTAL DE HORAS COSTO POR HORA COSTO TOTAL DE MOD TOTAL ANUAL

Z 2000 uni 2 hrs 4000 hrs 11.00 44,000 592,000

PRESUPUESTO DE GASTOS INDIRECTOS DE FABRICACIN

Laboratorios Regionales S.A
Depreciacin Seguros $ $ 100,000 5,000

Mantenimiento Energticos Varios TOTAL TASA DE APLICACIN = GIF TOTAL HRS MOD $ 232,000 58000 hrs TASA DE APLICACIN = $ 4.00

$ $ $ $

65,000 52,000 10,000 232,000

TASA DE APLICACIN =

PRESUPUESTO DE GASTOS DE ADMINISTRACIN Y VENTAS

Laboratorios Regionales S.A
Depreciacin Sueldos y Salarios Comisiones Varios Intereses por obligaciones TOTAL $ $ $ $ $ $ 10,000 200,000 284,000 13,000 30,000 537,000

Comisiones= Comisiones=

5% VENTAS PROYECTADAS 284,000

PRESUPUESTO DE INVENTARIOS FINALES

Laboratorios Regionales S.A

COSTO UNIT $ $ $ $ $ $ D 31.50 18.00 39.60 33.00 12.00 134.10 COSTO UNIT $ $ $ $ $ $ Di 27.30 21.00 17.60 11.00 4.00 80.90 COSTO UNIT $ $ $ $ $ $ Z 21.00 18.00 22.00 22.00 8.00 91.00

MATERIA PRIMA A MATERIA PRIMA B MATERIA PRIMA C MOD GIF TOTAL

PRESUPUESTO DE INVENTARIOS DE MATERIA PRIMA Y PRODUCTOS TERMINADOS

Laboratorios Regionales S.A
INV FINAL MATERIA PRIMA A MATERIA PRIMA B MATERIA PRIMA C D Di Z COST UNIT INV FINAL EN TOTAL DLARES INVENTARIO

8000 4000 3000 7000 3000 2000

$ $ $ $ $ $

2.10 3.00 4.40 134.10 80.90 91.00

$ 16,800 $ 12,000 $ 42,000 $ 13,200 $ 938,700 $ 242,700 ######### $ 182,000

Inventario Final Mate prima Inventario Final Prod Termi

TOTAL

$ 1,405,400 $ 1,405,400

PRESUPUESTO DE COSTO DE VENTAS

Laboratorios Regionales S.A
I SEMESTRE 1,468,400 460,000 116,000 2,044,400 II SEMESTRE 432,000 132,000 116,000 680,000 TOTAL

MATERIA PRIMA REQUERIDA (+) MANO DE OD (+) GASTOS IF (=) COSTO DE PRODUCCIN (+) INV INICIAL DE ART TERMINADOS (=) DISPONIBLE DE ART TERMINADOS (-) INVENTARIO FINAL ART TERMIN (=) COSTO DE VENTAS PRESUPUESTADO

$ $ $ $

$ $ $ $

$ $ $ $ $

2,724,400.00 150,000.00 2,874,400.00 (1,363,400) 1,511,000.00

ESTADO DE RESULTADOS PRESUPUESTADO

Laboratorios Regionales S.A
al 31 de Diciembre 2002

VENTAS (-) COSTO DE VENTAS (=) UTILIDAD BRUTA (-) GASTOS DE OPERACIN (=) UTILIDAD DE OPERACIN (-) 15% REPARTICIN TRAB

$ $ $ $ $ $

5,680,000 (1,511,000.00) 4,169,000 (537,000) 3,632,000 (544,800)

(=) BASE IMPONIBLE (-) 22% IMPUESTO RENTA (=) UTILIDAD NETA

$ $ $

3,087,200 -679,184.00 2,408,016.00

ESTADO DE FLUJO DE EFECTIVO PRESUPUESTADO

Laboratorios Regionales S.A
al 31 de Diciembre 2002 SALDO INICIAL (+) ENTRADAS DE EFECTIVO VENTAS COBRADAS (90%) VENTAS AO ANTERIOR TOTAL DE ENTRADAS (=) DISPONIBLE $ $ 5,112,000 $ 50,000 $ $ 5,162,000 5,212,000 50,000

(-) SALIDAS DE EFECTIVO PAGO DE MAQUINARIA PAGO DE CTS POR PAGAR PROVEEDORES IMPUESTO AO ANTERIOR IMPUESTO AO ACTUAL MANO DE OBRA DIRECTA GIF (SIN DEPRECIACIN) GASTOS OPERACIN (SIN DEPRECIA) PAGO DE COMPRAS DE MATERIA PRIMA (60%) TOTAL SALIDAS (=) SALDO DE EFECTIVO

$ 50,000 $ 150,000 $ 50,000 $ 679,184 $ 592,000 $ 132,000 $ 527,000 $ 1,112,640 $ $ (3,292,824) 1,919,176

ESTADO DE SITUACIN FINANCIERA

Laboratorios Regionales S.A
Al 31 de Diciembre de 2001

ACTIVOS CIRCULANTE

PASIVOS A CORTO PLAZO

Efectivo Clientes Inventario de Materiales Inventario de Art. Term TOTAL CIRCULANTE NO CIRCULANTE Terreno Planta y Equipo Depreciacin Acumulada TOTAL NO CIRCULANTE

$ 1,919,176 $ 568,000 $ 42,000 $ 1,363,400 $ 3,892,576 $ 550,000 $ 1,050,000 $ (160,000) $ 1,440,000

Proveedores Documentos por pagar TOTAL A CORTO PLAZO A LARGO PLAZO Obligaciones por pagar TOTAL PASIVO CAPITAL CONTABLE Capital aportado Capital ganado Aporte para fut capi TOTAL CAPITAL TOTAL PASIVO +PATRIMONIO

$ $

741,760 544,800

$ 1,286,560 $ 150,000 $ 1,436,560

$ 1,390,380 $ 2,488,641 $ 16,995 $ 3,896,016 $ 5,332,576

ACTIVO TOTAL

$ 5,332,576