Los trabajadores formales de mayores salarios podrn pagar menos

impuesto a la renta (1)

En el marco de las facultades legislativas, el Ejecutivo modific el impuesto a la renta (IR) a
personas. A partir del 2017, los trabajadores formales que ganan ms de S/27 650 al ao,
podrn reducir su pago del IR si es que sustentan (deducen) gastos en ciertos rubros a
travs de comprobantes de pago. Esta medida podra incrementar el ingreso disponible de
cerca de 850 mil trabajadores formales, por un total de hasta S/1 000 millones anuales. Sin
embargo, hay razones para pensar que el impacto de esta medida podra ser menor al
potencial mencionado.
La medida. Hasta este ao, los trabajadores formales deducen siete Unidades Impositivas
Tributarias - UIT (S/27 650) de su pago de impuesto a la renta. Es decir, pagan impuestos solo
considerando sus ingresos anuales que superan los S/27 650. De esta forma, si un trabajador
formal gana menos de ese monto, actualmente no paga impuesto a la renta. La reciente medida
del Ministerio de Economa y Finanzas (MEF) permitir que, a partir del prximo ao, los
trabajadores puedan incrementar estas deducciones hasta 10 UIT (S/39 500) y, por lo tanto, pagar
menos impuesto a la renta. Sin embargo, a diferencia de las primeras siete UIT que se deducen
automticamente, para acceder a las tres UIT de deducciones adicionales los trabajadores
debern presentar comprobantes de pago en vivienda, salud y honorarios profesionales (ver tabla).

Rubros de gasto deducibles del

impuesto a la renta a personas
100% de los intereses de crditos hipotecarios de la
primera vivienda.
30% del gasto en alquileres.
30% de los honorarios por servicios profesionales de
mdicos, odontlogos, abogados, entre otros.
100% de los aportes a EsSalud de los trabajadores del
hogar.
Fuente: El Peruano

Ahorro anual en pago de impuesto a la renta

segn nivel de ingresos
(S/)

Impactos potenciales. En agregado, si todos los trabajadores formales que ganan ms de

S/27 650 al ao logran justificar con comprobantes de pago el monto mximo de deducciones a las
que pueden acceder (hasta 3 UIT), se liberaran alrededor de S/1 000 millones anuales. Este
beneficio se concentra en el 7% de los trabajadores urbanos, que cumplen con los requisitos de
ser formales y que tienen ingresos altos. Adems, el ahorro potencial es mayor a medida que
aumentan los salarios. Por ejemplo, una persona con ingresos promedio (S/900 mensuales) no
percibir ningn beneficio y el trabajador formal promedio solo se ahorrara S/250 anualmente. En
cambio, un empleado que gana S/30 000 mensuales ahorrara S/3 500 anualmente (ver grfico).

3 555

3 555

20 000

30 000

2 015
1 659

948

Limitaciones. Hay razones para pensar que el impacto de esta medida podra ser menor al
potencial mencionado anteriormente. Al pedir comprobantes de pago por una transaccin que era
informal, el proveedor podra subir el precio para transferir el impuesto al consumidor. Por ejemplo,
los propietarios de inmuebles podran subir los alquileres en 5% (tasa del impuesto a la renta de
alquileres) y los mdicos podran subir el precio de las consultas en 8% (tasa del impuesto a la
renta de cuarta categora). En estos casos, al trabajador solo le convendr pedir el comprobante de
Diciembre 2016
Analista: Ral F. Jacob
rjacob@apoyoconsultoria.com / Anexo: 196

252

0
900

2 200

3 000

5 000

10 000

Fuente: Sunat, El Peruano, APOYO Consultora

Ingreso
promedio
del Per

Ingreso promedio
del trabajador
formal en el Per

Los trabajadores formales de mayores salarios podrn pagar menos

impuesto a la renta (2)

Clculo ejemplo: Un trabajador que gana S/5 000

mensuales y tiene un alquiler de S/1 000 mensual
Alquiler mensual antes: 1 000

de pago si el ahorro generado en el pago de IR es mayor al costo adicional por el incremento de

precios.

Prdida
En el caso de los alquileres, esta condicin probablemente se cumpla pocas veces. De acuerdo a
nuestros clculos, la situacin solo sera beneficiosa si el trabajador gana ms de S/7 500
mensuales (ver clculo ejemplo), lo cual equivale a aproximadamente 1% de los trabajadores
urbanos. Adems, para sacar provecho de la medida, estas familias tendran que tomar alquileres
relativamente bajos para sus altos niveles de ingresos. As, una persona que gana S/30 000
mensuales deber tener un alquiler de menos de S/6 000 mensuales para que le convenga pedir
comprobantes de pago a pesar de que el dueo del inmueble aumente el alquiler en 5% (ver
grfico).
Por ello, lo ms probable es que el uso ms frecuente de este beneficio sea con pagos de
intereses de crditos hipotecarios por primera vivienda, donde la deduccin es mayor (el 100% del
monto pagado) y donde hay menor probabilidad de que el beneficio genere aumentos en el precio.

(S/)

Alquiler anual antes (x12): 12 000

Alquiler anual despus (5% ms): 12 600

Prdida: 600

Ganancia
(S/)

Monto deducible (30% del alquiler): 3 780

Ahorro en IR: 529

Beneficio neto: 529 600 =

71

Fuente: Sunat, El Peruano, APOYO Consultora

En conclusin, a partir del prximo ao, los trabajadores formales de mayores ingresos
podrn pagar menos impuesto a la renta si presentan comprobantes de pago sobre ciertos
gastos. Con los recursos liberados, los trabajadores formales de mayores ingresos tendrn
ms recursos para gastar, ahorrar o pagar deudas. Sin embargo, es posible que el impacto
sea menor al esperado, sobre todo en mercados donde el proveedor tiene suficiente poder
de negociacin como para trasladar al consumidor los costos de pagar impuestos.

Qu nivel de alquiler hace rentable la deduccin

como gasto segn nivel de ingresos?
(S/ Mensuales de alquiler)
Menos de
6 000

Supuesto:
Al
pedir
comprobante de pago, el
alquiler aumenta en 5%.

Menos de
6 000

Menos de
3 400

Ninguno Ninguno Ninguno Ninguno

Diciembre 2016
Analista: Ral F. Jacob
rjacob@apoyoconsultoria.com / Anexo: 196

900

2 200

3 000
5 000
10 000
Ingresos mensuales (S/)

20 000

30 000

Fuente: Sunat, El Peruano, APOYO Consultora