You are on page 1of 30

PEMBERITAHUAN RINGKASAN RISALAH ANNOUNCEMENT OF SUMMARY OF

RAPAT UMUM PEMEGANG SAHAM TAHUNAN MINUTES OF ANNUAL GENERAL MEETING


DAN OF SHAREHOLDERS
RAPAT UMUM PEMEGANG SAHAM LUAR AND
BIASA EXTRAORDINARY GENERAL MEETING OF
PT MITRA ADIPERKASA TBK. SHAREHOLDERS OF
PT MITRA ADIPERKASA TBK.

Untuk memenuhi Peraturan Otoritas Jasa In order to comply with Regulation of Financial
Keuangan (“POJK”) Nomor 32/POJK.04/2014 Services Authority ("POJK") No. 32/POJK.04/2014
tanggal 8 Desember 2014 tentang Rencana dan dated December 8, 2014 regarding the Plan and
Penyelenggaraan Rapat Umum Pemegang Implementation of General Meeting of
Saham Perusahaan Terbuka, Direksi PT Mitra Shareholders of Public Company, the Board of
Adiperkasa, Tbk. (“Perseroan”) dengan ini Directors of PT Mitra Adiperkasa, Tbk. (the
memberitahukan Ringkasan Risalah Rapat "Company") hereby announces the Summaries of
Umum Pemegang Saham Tahunan (“RUPS Minutes of the Annual General Meeting of
Tahunan”) dan Rapat Umum Pemegang Saham Shareholders ("AGMS") and the Extraordinary
Luar Biasa (“RUPS Luar Biasa”) Perseroan General Meeting of Shareholders ("EGMS") of the
(secara bersama-sama RUPS Tahunan dan RUPS Company (the AGMS and EGMS collectively
Luar Biasa disebut “RUPS”), sebagai berikut: referred to as "GMS "), which are as follows:

(a) Hari & tanggal, tempat pelaksanaan, (a) Day & date, venue, time and GMS’ Agenda:
waktu, dan mata acara RUPS:

Hari & tanggal: Day & date:


Senin, 25 Mei 2015 Monday, 25 May 2015

Tempat pelaksanaan: Venue:


Ruang Puri Ratna, Hotel Grand Sahid Jaya, Ruang Puri Ratna, Hotel Grand Sahid Jaya, Jl.
Jl. Jend. Sudirman Kav. 86, Jakarta Pusat Jend. Sudirman Kav. 86, Jakarta Pusat 10220
10220

Waktu: Time:
RUPS Tahunan : pukul 10.30 – 11.30 WIB Annual GMS : 10.30 – 11.30 West
RUPS Luar Biasa : pukul 11.45 – 12.50 WIB Indonesian Time
Extraordinary GMS : 11.45 – 12.50 West
Indonesian Time

(b) Mata acara RUPS Tahunan: (b) AGMS’ Agendas:

1. Persetujuan dan pengesahan Laporan 1. Approval and ratification on Directors' Report


Direksi mengenai jalannya usaha Perseroan on the operation of the Company's business and
dan tata usaha keuangan Perseroan untuk financial administration for the financial year
tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 ended December 31, 2014 as well as Approval
Desember 2014 serta Persetujuan dan and Ratification on the Company's Financial
Pengesahan Laporan Keuangan Perseroan Statements including the Balance Sheet and
termasuk di dalamnya Neraca dan Profit/Loss of the Company for the financial

1
Perhitungan Laba/Rugi Perseroan untuk year ended December 31, 2014 audited by an
tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Independent Public Accountant, and Approval
Desember 2014 yang telah diaudit oleh on the Company’s Annual Report, the report of
Akuntan Publik Independen, dan the Board of Commissioners’ supervisory
Persetujuan atas Laporan Tahunan duties for the financial year ended December
Perseroan, laporan tugas pengawasan 31, 2014 and to provide release and discharge
Dewan Komisaris Perseroan untuk tahun of responsibility (acquit et de charge) to all
buku yang berakhir pada tanggal 31 members the Board of Directors and Board of
Desember 2014 serta memberikan Commissioners of the Company for their
pelunasan dan pembebasan tanggungjawab management and supervision actions during
sepenuhnya (acquit et de charge) kepada financial year ended December 31, 2014.
seluruh anggota Direksi dan Dewan
komisaris Perseroan atas tindakan
pengurusan dan pengawasan yang telah
dilakukan dalam tahun buku yang berakhir
pada tanggal 31 Desember 2014.

2. Persetujuan atas rencana penggunaan laba 2. Approval on the Company’s net profit
bersih Perseroan untuk tahun buku yang utilization plan for financial year ended
berakhir pada tanggal 31 Desember 2014. December 31, 2014.

3. Penunjukan kantor Akuntan Publik 3. Appointment of an Independent Public


Independen yang akan melakukan audit atas Accountant's office who will audit the books of
buku-buku Perseroan untuk tahun buku the Company for financial year ended
yang berakhir pada tanggal 31 Desember December 31, 2015 and the granting of
2015 dan pemberian wewenang kepada authority to the Board of Directors of the
Direksi Perseroan untuk menetapkan Company to determine the honorarium of said
jumlah honorarium Akuntan Publik Independent Public Accountant and other
Independen tersebut serta persyaratan lain requirements of their appointment.
sehubungan dengan penunjukkannya.
Mata Acara RUPS Luar Biasa: EGMS’ Agendas:

1. Persetujuan atas rencana pemisahaan tidak 1. Approval on spin off plan (pemisahan tidak
murni atau pemecahan usaha atas bisnis aktif murni or pemecahan usaha) of the active
Perseroan yang terdiri dari (a) kegiatan business of the Company consisting of (a) a
usaha yang dijalankan oleh divisi aktif retail and wholesale business which comprises
Perseroan yang meliputi perdagangan eceran the sports, golf and kids’ business unit; (b) a
(retail) dan perdagangan besar (wholesale) di retail footwear business under the Payless
bidang olahraga, golf dan anak-anak; (b) brand; and (c) manufacturing of the products
kegiatan usaha perdagangan eceran (retail) referred to in paragraphs (a) and (b) above
di bidang alas kaki dibawah gerai Payless dan (hereinafter referred to as the “Active
(c) kegiatan produksi di Indonesia atas Business”) of the Company to MAA, a
barang-barang sebagaimana dimaksud dalam subsidiary which shares are owned (directly or
poin (a) dan (b) (selanjutnya disebut “Bisnis indirectly) by the Company and established for
Aktif”) Perseroan kepada PT Map Aktif the purpose of the spin off, as defined under
Adiperkasa (“MAA”), anak perusahaan yang Article 135 paragraph 3 of Law No. 40 of 2007

2
seluruh sahamnya dimiliki (baik secara concerning Limited Liability Company
langsung maupun tidak langsung) oleh (“Company Law”) and Article 1A paragraph 2
Perseroan dan yang didirikan dalam rangka letter d Law No. 8 of 1983, as lastly amended
pemisahan tidak murni atau pemecahan by Law No. 42 of 2009 concerning Value Added
usaha tersebut, sebagaimana dimaksud Tax and Luxury Goods Sale Tax Services (“VAT
dalam Pasal 135 ayat 3 Undang Undang Law”), whereby such spin off of the Active
Nomor 40 tahun 2007 tentang Perseroan Business comprises of:
Terbatas (“UUPT”) dan Pasal 1A ayat 2 huruf
d Undang-undang Nomor 8 Tahun 1983
sebagaimana terakhir diubah dengan
Undang-undang Nomor 42 Tahun 2009
tentang Perubahan Ketiga atas Undang-
undang No. 8 Tahun 1983 tentang Pajak
Pertambahan Nilai Barang dan Jasa Pajak
Penjualan Barang Mewah (“UUPPN”), dimana
pemisahan tidak murni atau pemecahan
usaha atas Bisnis Aktif Perseroan tersebut
meliputi:

(a) aktiva dan pasiva dalam divisi aktif (a) assets and liabilities within active division
Perseroan termasuk aktiva berupa of the Company including investment of
investasi Perseroan dalam bentuk the Company in the form of shares in PT
penyertaan saham dalam PT Putra Putra Agung Lestari (“PAL”) and PT Mitra
Agung Lestari (“PAL”) dan PT Mitra Garindo Perkasa (“MGP”); and
Garindo Perkasa (“MGP”); dan

(b) pasiva (kewajiban) yang timbul dari (b) liabilities arising from the Bond (as
Obligasi (sebagaimana didefinisikan defined below) that will be issued by the
dibawah ini) yang akan diterbitkan Company requested to be approbed in the
oleh Perseroan sebagaimana akan Second Agenda of the EGMS;
dimintakan persetujuannya pada
RUPSLB dalam Agenda Kedua Rapat;

(selanjutnya disebut “RencanaPemisahan” (hereinafter shall be referred to as the “Spin-off


atau “RencanaPemecahan Usaha”). Plan” ).

2. Persetujuan atas rencana Perseroan untuk 2. Approval on the Company's plan to issue zero
menerbitkan obligasi (bond) tanpa bunga coupon unsecured bond in the principal
dan tanpa jaminan kebendaan tertentu amount of IDR 1.500.000.000.000,00 (one
dengan nilai sebesar trillion five hundred billion Rupiah) ("Bond")
Rp1.500.000.000.000,00 (satu triliun lima to Sportswear Asia Holdings Pte. Ltd. ("ASH"),
ratus miliar Rupiah) (“Obligasi”) kepada a limited liability company duly established
Asia Sportswear Holdings Pte. Ltd. (“ASH”), under the law of Singapore and domiciled in
suatu perseroan terbatas yang didirikan Singapore, whereby the proceeds received
berdasarkan dan tunduk kepada hukum therefrom will be used to repay a portion of
negara Singapura dan berkedudukan di the Company’s indebtedness to a third party in
Singapura, dimana dana hasil dari relation to the development of Active Business

3
penerbitan Obligasi tersebut akan and subsequently the liabilities arising from
digunakan untuk membayar sebagian the Bonds will be spun off from the Company
hutang Perseroan kepada pihak ketiga to MAA as part of the Spin-off Plan, whereby
dalam kaitannya dengan pengembangan this transaction constitutes as material
Bisnis Aktif dan selanjutnya pasiva transaction as referred to in Bapepam-LK
(kewajiban) yang timbul dari Obligasi Regulation, No. IX.E.2, Attachment to Decision
tersebut akan dipisahkan dari Perseroan of Chairman of Bapepam-LK No. Kep-614 / BL
kepada MAA sebagai bagian dari Rencana / 2011 dated November 28, 2011 concerning
Pemisahan atau Rencana Pemecahan Usaha, Material Transactions and Change of Main
dimana transaksi tersebut merupakan Business Activities ("IX.E.2 Regulation").
Transaksi Material sebagaimana dimaksud
dalam Peraturan Bapepam-LK No. IX.E.2,
Lampiran Keputusan Ketua Bapepam-LK
No. Kep-614/BL/2011 tanggal 28
November 2011 tentang Transaksi Material
dan Perubahan Kegiatan Usaha Utama
(“Peraturan IX.E.2”).

3. Persetujuan atas rencana (a) Perseroan 3. Approval on the plan of (a) the Company to
untuk memberikan hak opsi kepada grant option to Montage Company Limited
Montage Company Limited (“MCL”), suatu ("MCL"), a limited liability company duly
perseroan terbatas yang didirikan established under the laws of the Cayman
berdasarkan dan tunduk kepada hukum Island, and domiciled in the Cayman Islands, to
Negara Cayman Island, dan berkedudukan purchase shares owned by the Company in
di Cayman Island, untuk membeli saham- MAA representing 30% (thirty percent) of the
saham yang dimiliki oleh Perseroan dalam total issued and paid up capital of MAA, in
MAA yang mewakili 30% (tiga puluh which such option can be exercised only in the
persen) dari seluruh modal ditempatkan event MAA conducts an Initial Public Offering,
dan modal disetor MAA, dimana opsi and (b) the granting of option by MCL to the
tersebut hanya dapat dilaksanakan dalam Company to purchase shares owned by MCL
hal MAA melaksanakan IPO atas saham- after the implementation of the option referred
saham MAA, dan (b) pemberian opsi oleh to in point (a) above to enable the Company to
MCL kepada Perseroan untuk membeli maintin its shareholding in MAA not less than
saham-saham yang dimiliki oleh MCL 70% (seventy percent) of the total issued and
setelah pelaksanaan opsi sebagaimana paid up capital of MAA, whereby such
dimaksud dalam huruf (a) di atas kepada transaction constitutes a material transaction
Perseroan sehingga jumlah kepemilikan as referred to in Regulation IX.E.2.
saham Perseroan dalam MAA tidak kurang
dari 70% (tujuh puluh persen) dari seluruh
modal ditempatkan dan modal disetor MAA,
dimana transaksi tersebut di atas
merupakan Transaksi Material sebagaimana
dimaksud dalam Peraturan IX.E.2.

4
4. Persetujuan atas rencana Perseroan untuk 4. Approval on the Company's plan to provide a
memberikan jaminan perusahaan guarantee (corporate guarantee) to guarantees
(corporate guarantee) untuk menjamin MAA’s obligations and/or liabilities arising
hutang dan/atau kewajiban MAA yang from the Bond and from the implementation of
timbul dari Obligasi maupun dari the Active Business by MAA and of transactions
pelaksanaan Bisnis Aktif oleh MAA serta under the agreements, contracts, documents
dari transaksi – transaksi dalam perjanjian, and/or understandings whereby MAA is a
kontrak, dokumen dan/atau kesepakatan party in connection with or within the
dimana MAA merupakan pihak terkait framework of the implementation or operation
dengan atau dalam rangka pelaksanaan atau of the Active Business following the
pengoperasian Bisnis Aktif setelah implementation of the Spin-off Plan whereby
pelaksanaan Rencana Pemisahan atau such transaction constitutes material
Rencana Pemecahan Usaha dimana transactions as referred to in Regulation IX.E.2.
transaksi tersebut merupakan Transaksi
Material sebagaimana dimaksud dalam
Peraturan IX.E.2.

5. Persetujuan atas rencana pengubahan 5. Approval on the plan to amend several


beberapa ketentuan Anggaran Dasar provisions of the Articles of Association of the
Perseroan dalam rangka penyesuaian dan Company to comply with Regulation of the
pemenuhan Peraturan Otoritas Jasa Financial Services Authority No.
Keuangan Nomor 32/POJK.04/2014 tanggal 32/POJK.04/2014 dated December 8, 2014
8 Desember 2014 tentang Rencana dan regarding the Plan and Implementation of the
Penyelenggaraan Rapat Umum Pemegang General Meeting of Shareholders of Public
Saham Perusahaan Terbuka (“POJK 32”) Company (“POJK 32”) and Regulation of the
dan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Financial Services Authority No. 33 / POJK.04 /
Nomor 33/POJK.04/2014 tentang Direksi 2014 concerning the Board of Directors and
dan Dewan Komisaris Emiten atau Board of Commissioners of Public Company
Perusahaan Publik (“POJK 33”). ("POJK 33").

(c) Anggota Direksi dan anggota Dewan (c) Members of the Board of Directors and
Komisaris yang hadir pada saat RUPS members of the Board of Commissioners
Tahunan: who are present at the AGMS:

Direksi Board of Directors


Presiden Direktur: Herman Bernhard President Director: Herman Bernhard
Leopold Mantiri Leopold Mantiri
Wakil Presiden Virendra Prakash Vice-President Virendra Prakash Sharma
Direktur: Sharma Director:
Direktur: Susiana Latif Director: Susiana Latif
Direktur: Sjeniwati Gusman Director: Sjeniwati Gusman
Direktur: Michael David Capper Director: Michael David Capper
Direktur: Hendry Hasiholan Director: Hendry Hasiholan
Batubara Batubara
Direktur Johanes Ridwan Independent Johanes Ridwan
Independen: Director:

5
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Presiden Komisaris Mien Sugandhi Independent Mien Sugandhi
Independen: President
Commissioner:
Wakil Presiden GBPH Haji Independent Vice- GBPH Haji Prabukusumo
Komisaris Prabukusumo President
Independen: Commissioner:
Komisaris: Agus Gozali Commissioner: Agus Gozali
Komisaris: Handaka Santosa Commissioner: Handaka Santosa
Komisaris: Prakoso Eko Commissioner: Prakoso Eko Setyawan
Setyawan Himawan Himawan

Anggota Direksi dan anggota Dewan Members of the Board of Directors and
Komisaris yang hadir pada saat RUPS members of the Board of Commissioners
Luar Biasa: who are present at the EGMS:

Direksi Board of Directors


Presiden Herman Bernhard President Director: Herman Bernhard
Direktur: Leopold Mantiri Leopold Mantiri
Wakil Presiden Virendra Prakash Vice-President Virendra Prakash Sharma
Direktur: Sharma Director:
Direktur: Susiana Latif Director: Susiana Latif
Direktur: Sjeniwati Gusman Director: Sjeniwati Gusman
Direktur: Michael David Capper Director: Michael David Capper
Direktur: Hendry Hasiholan Director: Hendry Hasiholan
Batubara Batubara
Direktur Johanes Ridwan Independent Johanes Ridwan
Independen: Director:
Dewan Komisaris Board of Commissioners
Presiden Mien Sugandhi Independent Mien Sugandhi
Komisaris President
Independen: Commissioner:
Wakil PresidenGBPH Haji Independent Vice- GBPH Haji Prabukusumo
Komisaris Prabukusumo President
Independen: Commissioner:
Komisaris: Agus Gozali Commissioner: Agus Gozali
Komisaris: Handaka Santosa Commissioner: Handaka Santosa
Komisaris: Prakoso Eko Setyawan Commissioner: Prakoso Eko Setyawan
Himawan Himawan
(d) Jumlah saham dengan hak suara yang (d) Number of shares with valid voting rights
sah yang hadir pada saat RUPS dan who are present at the GMS and the
persentasenya dari jumlah seluruh percentage of total shares with valid voting
saham yang mempunyai hak suara yang rights are:
sah:

Pada RUPS Tahunan: During AGMS:

6
dihadiri dan terwakili sebanyak attended and represented by 1,300,411,933
1.300.411.933 (satu miliar tiga ratus juta (one billion three hundred million four
empat ratus sebelas ribu sembilan ratus hundred eleven thousand nine hundred and
tiga puluh tiga) saham atau 78,338% (tujuh thirty three) shares or 78.338% (seventy-eight
puluh delapan koma tiga tiga delapan point three three eight percent) out of
persen) dari 1.660.000.000 (satu miliar 1.660.000.000 billion (one billion six hundred
enam ratus enam puluh juta) saham, yang and sixty million) shares with valid voting
merupakan seluruh saham dengan hak rights.
suara yang sah.

Pada RUPS Luar Biasa: During EGMS:

dihadiri dan terwakili sebanyak attended and represented by 1,300,977,543


1.300.977.543 (satu miliar tiga ratus juta (one billion three hundred million nine
sembilan ratus tujuh puluh tujuh ribu lima hundred seventy seven thousand five hundred
ratus empat puluh tiga) saham atau 78,37% and forty three) shares or 78.37% (seventy-
(tujuh puluh delapan koma tiga eight point three seven percent) out of
tujuhpersen) dari 1.660.000.000 (satu 1.660.000.000 billion (one billion six hundred
miliar enam ratus enam puluh juta) saham, and sixty million) shares with valid voting
yang merupakan seluruh saham dengan hak rights.
suara yang sah.

(e) Pemberian kesempatan kepada (e) Provide opportunity for the shareholders
pemegang saham untuk mengajukan to ask questions and/or opinions related
pertanyaan dan/atau pendapat terkait to the agenda of the GMS:
mata acara RUPS:

Pada setiap mata acara RUPS, baik RUPS At each GMS’ agenda, both AGMS and EGMS,
Tahunan maupun RUPS Luar Biasa, kepada the shareholders or their authorized proxies
para pemegang saham atau kuasanya yang who attended the GMS are given the
sah yang hadir dalam RUPS, diberikan opportunity to ask questions, give their
kesempatan untuk mengajukan pertanyaan, opinions and/or suggestions after the
memberikan pendapat, usul dan/atau saran discussion of the agenda of the GMS , prior to
pada saat setelah selesainya membicarakan the voting, which should relate to the agenda of
mata acara RUPS, sebelum dilakukannya the GMS being discussed.
pemungutan suara dan harus berhubungan
dengan mata acara RUPS yang sedang
dibicarakan.

(f) Jumlah pemegang saham yang (f) The number of shareholders who asked
mengajukan pertanyaan dan/atau questions and / or give opinions related to the
memberikan pendapat terkait mata agenda of the GMS:
acara RUPS:
Pada RUPS Tahunan: During AGMS:

pada mata acara 1, terdapat 1 (satu) orang on agenda 1, there was one (1) shareholder
pemegang saham yang mengajukan asking question and that shareholder

7
pertanyaan yang mewakili 621.500 (enam represent 621,500 (six hundred and twenty-
ratus dua puluh satu ribu lima ratus) one thousand five hundred) shares. While on
saham. Sedangkan pada mata cara 2 sampai agenda 2 and agenda 3, no shareholders or
dengan mata acara 3, tidak ada pemegang his/her authorized proxies asking questions
saham atau kuasanya yang sah yang and/or giving their opinions related to agenda
mengajukan pertanyaan dan/atau 2 and agenda 3 being discussed.
memberikan pendapat terkait mata acara 2
sampai dengan mata acara 3 yang sedang
dibicarakan.

Pada RUPS Luar Biasa: During EGMS:

tidak ada pemegang saham atau kuasanya no shareholders or their authorized proxies
yang sah yang mengajukan pertanyaan ask any question and/or provide any opinion.
dan/atau memberikan pendapat.

(g) Mekanisme pengambilan keputusan (g) Decision making mechanism of the GMS:
RUPS:
 Pengambilan keputusan terkait mata  Decision-making in relation to the agenda
acara RUPS, dilakukan secara terbuka of the GMS was made openly and carried
dan dilaksanakan dengan cara out by way of amicable dicussion.
musyawarah untuk mufakat.
 Dalam hal musyawarah untuk mufakat
 In the event that the amicable agreement is
tidak tercapai, pengambilan keputusan
not reached, decision-making was done by
dilakukan dengan cara pemungutan
way of voting.
suara.

Pemungutan Suara dilakukan secara lisan, Voting was done verbally, with the following
dengan prosedur sebagai berikut : procedures:

 Pemegang Saham atau kuasanya yang  Shareholders or their authorized proxies


sah yang akan memberikan suara tidak who do not approve the agenda, were
setuju, diminta untuk mengangkat asked to raise their hand, and to hand over
tangan, dan menyerahkan kartu their voting cards to the officer.
suaranya kepada petugas.

 Pemegang Saham atau kuasanya yang  Shareholders or their authorized proxies


sah yang memberikan suara abstain, who abstain on the agenda, were asked to
diminta mengangkat tangan, dan raise their hand, and to hand over their
menyerahkan kartua suaranya kepada voting cards to the officer
petugas.

 Merujuk pada Pasal 30 POJK 32, suara  Pursuant to Article 30 of POJK 32, the
‘abstain’ (tidak memberikan suara) 'abstain' vote (not to vote) is considered to
dianggap mengeluarkan suara yang provide vote the same as the vote given by
sama dengan suara mayoritas pemegang majority vote of shareholders or their

8
saham atau kuasanya yang sah yang authorized proxies.
mengeluarkan suara.

(h) Hasil pemungutan suara untuk setiap (h) Voting results for every GMS’ agendas:
mata acara RUPS:
Pada RUPS Tahunan:
Total Approve
Mata Total Setuju
Tidak Setuju Abstain Setuju Agenda Not Approve Abstain Approve (Approve +
Acara (Setuju + Abstain)
Abstain)

1 0 0 1.300.411.933 1.300.411.933 1 0 0 1.300.411.933 1.300.411.933

2 2.782.880 0 1.297.629.053 1.297.629.053 2 2.782.880 0 1.297.629.053 1.297.629.053

3 36.720.781 0 1.263.691.152 1.263.691.152 3 36.720.781 0 1.263.691.152 1.263.691.152

Pada RUPS Luar Biasa:


Total Setuju Total Approve
Mata
Tidak Setuju Abstain Setuju (Setuju + Agenda Not Approve Abstain Approve (Approve +
Acara
Abstain) Abstain)

1 s/d 1 until
3.699.400 0 1.297.278.143 1.297.278.143 3.699.400 0 1.297.278.143 1.297.278.143
4 4

5 37.607.101 0 1.263.370.442 1.263.370.442 5 37.607.101 0 1.263.370.442 1.263.370.442

(i) Keputusan RUPS Tahunan: (i) Decisions of AGMS:

Mata acara 1 Agenda 1


1. Menyetujui Laporan Tahunan Perseroan 1. Approves the Company’s Annual
untuk tahun buku 2014. Report for financial year of 2014.
2. Mengesahkan Laporan Keuangan 2. Approves the Company’s Annual
Tahunan Perseroan untuk tahun buku Financial Statements for financial year
2014, yang telah diaudit oleh Kantor of 2014, which were audited by Public
Akuntan Publik “Osman Bing Satrio & Accounting Firm of "Osman Bing Satrio
Eny" sebagaimana ternyata dalam & Eny" as stated in the report No. GA
Laporannya nomor GA 115 0212 MAP 115 0212 MAP AI, dated March 25,
AI, tanggal 25 Maret 2015, dengan 2015, with Fairness Without Exception
pendapat Wajar Tanpa Pengecualian. opinion.
3. Menyetujui Laporan Direksi dan 3. Approves the Board of Directors'
mengesahkan Laporan Tugas Report and to ratify the Supervisory
Pengawasan Dewan Komisaris Report of the Board of Commissioners
Perseroan untuk tahun buku 2014, of the Company for financial year of
sebagaimana termaktub dalam Laporan 2014, as set forth in the Company's
Tahunan Perseroan serta telah Annual Report and such report was red
dibacakan oleh Presiden Direktur dan by the President Director and Vice
Wakil Presiden Komisaris Perseroan. President Commissioner of the
Company.
4. With the approval and the ratification
4. Dengan disetujuinya Laporan Tahunan
of the Annual Financial Statements and
dan disahkannya Laporan Keuangan

9
Tahunan dan Laporan Tugas the Supervisory Report of the Board of
Pengawasan Dewan Komisaris Commissioners of the Company for
Perseroan untuk tahun buku 2014, maka financial year of 2014, therefore, in
sesuai dengan ketentuan pasal 17 ayat 3 accordance with Article 17 paragraph 3
anggaran dasar Perseroan, diberikan of the Company’s Articles of
pembebasan tanggung-jawab Association, members of the Board of
sepenuhnya kepada para anggota Directors of the Company are fully
Direksi Perseroan atas tindakan released from their responsibility with
pengurusan dan kepada para anggota respect their management duties and
Dewan Komisaris Perseroan atas members of the Board of
tindakan pengawasan, yang telah Commissioners of the Company are
mereka jalankan selama tahun buku fully released from their responsibility
2014, sejauh tindakan-tindakan tersebut with respect to their supervisory
tercermin dalam Laporan Tahunan dan duties, provided that such duties are
Laporan Keuangan Tahunan Perseroan recorded in the Annual Report and
dalam tahun buku 2014. Annual Financial Statements of the
Company for financial year of 2014.
Mata acara 2 Agenda 2

Menyetujui untuk tidak membagikan Approves not to declare dividends to the


dividen kepada para pemegang saham shareholders of the Company due to a
Perseroan karena terdapat penurunan laba significant decrease of net income caused by
bersih secara signifikan yang disebabkan the weakening of Indonesian Rupiah and
oleh dampak melemahnya mata uang considering that the Company has initiatives
Rupiah dan beberapa inisiatif Perseroan to improve its infrastructure to support its
dalam meningkatkan infrastruktur untuk growth in the future.
menunjang pertumbuhan di masa yang
akan datang.

10
Mata acara 3 Agenda 3

1. Menunjuk Kantor Akuntan Publik yang 1. Appoints a Public Accounting Office to


akan mengaudit Laporan Posisi audit the Financial Statement,
Keuangan, Laporan Laba Rugi Comprehensive Profit and Loss Statement
Komprehensif dan bagian lainnya dari and other parts of the Annual Financial
Laporan Keuangan Perseroan untuk Statement for the financial year ended
tahun buku yang berakhir pada tanggal December 31, 2015.
31 Desember 2015.

2. Menetapkan besarnya honorarium bagi


Kantor Akuntan Publik tersebut serta 2. Determines the honorarium for the Public
persyaratan lainnya berkenaan dengan Accounting Office and other requirements
penunjukan tersebut. with respect to its appointment.

Keputusan RUPS Luar Biasa: Decisions of the EGMS:


Mata Acara 1 s/d 4 Agenda 1 until 4

1. Menyetujui rencana pemisahaan tidak 1. Approves the spin off (pemisahan tidak murni
murni atau pemecahan usaha atas bisnis or pemecahan usaha) of the active business of
aktif Perseroan yang terdiri dari (a) the Company consisting of (a) a retail and
kegiatan usaha yang dijalankan oleh wholesale business which comprises the
divisi aktif Perseroan yang meliputi sports, golf and kids’ business unit; (b) a retail
perdagangan eceran (retail) dan footwear business under the Payless brand;
perdagangan besar (wholesale) di bidang and (c) manufacturing of the products referred
olahraga, golf dan anak-anak; (b) to in paragraphs (a) and (b) above (hereinafter
kegiatan usaha perdagangan eceran referred to as “Active Business”) of the
(retail) di bidang alas kaki dibawah gerai Company to MAA, a subsidiary which shares
Payless dan (c) kegiatan produksi di are owned (directly or indirectly) by the
Indonesia atas barang-barang Company and established for the purpose of
sebagaimana dimaksud dalam poin (a) the spin off, as defined under Article 135
dan (b) (selanjutnya disebut “Bisnis paragraph 3 of Company Law and VAT Law,
Aktif”) Perseroan kepada MAA, anak whereby such spin off of the Active Business
perusahaan yang seluruh sahamnya comprises of:
dimiliki (baik secara langsung maupun
tidak langsung) oleh Perseroan dan yang
didirikan dalam rangka pemisahan tidak
murni atau pemecahan usaha tersebut,
sebagaimana dimaksud dalam Pasal 135
ayat 3 UUPT dan UUPPN, dimana
pemisahan tidak murni atau pemecahan
usaha atas Bisnis Aktif Perseroan
tersebut meliputi:

11
(a) aktiva dan pasiva dalam divisi aktif (a) assets and liabilities within active division
Perseroan termasuk aktiva berupa of the Company including the investment
investasi Perseroan dalam bentuk made by the Company in the form of
penyertaan saham dalam PAL dan shares in PAL and MGP; and
MGP; dan

(b) pasiva (kewajiban) yang timbul dari (b) liabilities arising from the Bond that will be
Obligasi yang akan diterbitkan oleh issued by the Company being requested to
Perseroan sebagaimana akan be approved in the Second Agenda of
dimintakan persetujuannya pada EGMS;
RUPSLB dalam Agenda Kedua
Rapat;

(selanjutnya disebut “Pemisahan” atau (hereinafter referred to as “Spin-off”).


“Pemecahan Usaha”).

2. Menyetujui dan meratifikasi tindakan 2. Approves and ratifies the action of the
Perseroan dan/atau Direksi Perseroan atas Company and/or the Board of Directors of the
penandatanganan Reorganization Agreement Company to entered into the Reorganisation
pada tanggal 30 Maret 2015 oleh dan antara Agreement on 30 March 2015 with MAA, which
Perseroan dan MAA yang pada pokoknya principally governs the terms and conditions
mengatur mengenai syarat dan ketentuan and the implementation of the rights and
serta pelaksanaan hak dan kewajiban obligations of the Company and MAA with
Perseroan dan MAA dalam rangka regard to the implementation of the Spin-off,
pelaksanaan Pemisahan atau Pemecahan together with its attachments and all
Usaha, berikut seluruh lampirannya dan amendments, additions and/or extension
setiap perubahan, penambahan dan/atau thereof made from time to time (hereinafter
perpanjangannya yang dibuat dari waktu ke referred to as the “Reorganization
waktu (selanjutnya disebut Agreement”).
“Reorganization Agreement”).

3. Menyetujui Rancangan Pemisahan yang 3. Approves the Spin-off Plan announced by the
telah diumumkan oleh Direksi Perseroan Board of Directors of the Company in
melalui iklan Surat Kabar harian berbahasa Indonesian daily Newspaper namely “Sinar
Indonesia, yaitu "Sinar Harapan"tertanggal Harapan” dated 31 March 2015, including all
31 Maret 2015, berikut setiap perubahan amendments and/or additions thereof made
dan/atau penambahan yang dibuat dari from time to time (hereinafter referred to as
waktu ke waktu (selanjutnya disebut the “Spin-off Plan”) including all terms and
“Rancangan Pemisahan”) serta seluruh conditions set out in the Spin-off Plan.
syarat dan ketentuan sebagaimana
tercantum dalam Rancangan Pemisahan.
4. Menyetujui dan meratifikasi tindakan 4. Approves and ratifies the action of the
Perseroan dan/atau Direksi Perseroan Company and/or the Board of Directors of the
untuk pendirian MAA, anak perusahaan Company to establish MAA, a subsidiary of the
Perseroan yang saat ini seluruh sahamnya Company whereby all of its shares are
dimiliki (baik secara langsung maupun tidak currently owned (whether directly or
langsung) oleh Perseroan, yang telah indirectly) by the Company, that was

12
didirikan dalam rangka Pemisahan atau established for the purpose of the Spin-off.
Pemecahan Usaha.
5. Menyetujui bahwa aktiva (aset) dan pasiva 5. Approves that the assests and liabilities of the
(kewajiban) dari Bisnis Aktif yang akan Active Business that will be assigned by
beralih secara demi hukum dalam rangka operation of law in relation to the Spin-off is
Pemisahan atau Pemecahan Usaha adalah the assets and the liabilities of the Active
aktiva (aset) dan pasiva (kewajiban) dari Business as per date of the issuance of the
Bisnis Aktif per tanggal diterbitkannya Ministry of Law and Human Rights (hereinafter
persetujuan Menteri Hukum dan Hak Asasi referred to as the “MoLHR”) approval on the
Manusia Republik Indonesia (selanjutnya issuance of new shares of MAA to the Company
disebut “Menkumham”) atas penerbitan with regard to the implementation of the Spin-
saham baru oleh MAA kepada Perseroan off or otherwise determined by the relevant
dalam rangka pelaksanaan Pemisahan atau parties including the Company and MAA (such
Pemecahan Usaha atau tanggal lainnya date hereinafter shall be referred to as “Spin-
sebagaimana disepakati oleh para pihak off Effective Date”).
terkait termasuk Perseroan dan MAA
(tanggal tersebut selanjutnya disebut
“Tanggal Efektif Pemisahan”).

6. Menyetujui penggunaan nilai pasar dari 6. Approves the use of market value of the Active
aktiva (aset) Bisnis Aktif dikurangi dengan Business’ assets deducted with the market
nilai pasar dari pasiva (kewajiban) Bisnis value of liabilities of the Active Business in the
Aktif dalam pelaksanaan Pemisahan atau implementation of the Spin-off based on the
Pemecahan Usaha berdasarkan hasil valuasi results of the valuation or assessment of the
atau penilaian atas aset Bisnis Aktif per Active Business’ assets as of December 31,
tanggal 31 Desember 2014 (selanjutnya 2014 (hereinafter referred to as the
disebut “Valuasi Awal”) yang dilakukan "Preliminary Valuation ") conducted by KJPP
oleh KJPP Antonius Setiady & Rekan (“KJPP Antonius Setiady & Partners (" KJPP ASR "), an
ASR”), penilai independen yang terdaftar independent appraiser registered in Financial
pada Otortias Jasa Keuangan (“OJK”), yaitu Service Authority (“Otoritas Jasa Keuangan”
sebesar Rp218.000.000.000,- dimana nilai or “OJK”), in the amount of IDR
tersebut telah dikurangi dengan kewajiban 218,000,000,000.- the value of which has been
yang timbul dari Obligasi yaitu sebesar deducted with the liabilities arising from the
Rp1.500.000.000.000,- dan juga telah Bond in the principle amount of IDR
meliputi (a) nilai aktiva (aset) Bisnis Aktif 1,500,000,000,000. and such amount has also
berupa investasi atau penyertaan saham include (a) the value of the Active Business’
Perseroan dalam PAL sebesar assets in the form of Company’s shares
Rp144.398.556.000,- dan (b) nilai investasi investment in PAL in the amount of IDR
atau penyertaan saham Perseroan dalam 144,398,556,000, - and (b) the value of
MGP yaitu sebesar Rp.14.406.735.000,-, Company’s shares investment in MGP in the
sebagai dasar untuk menentukan jumlah amount of IDR 14,406,735,000.- , as the basis
saham baru yang akan diterbitkan oleh MAA to determine the amount of new shares to be
kepada Perseroan dengan nilai nominal issued by MAA to the Company with the
sebesar Rp1.000.000,- per saham atas nominal value of Rp 1,000,000, - per share for
pelaksanaan Pemisahan atau Pemecahan the implementation of the Spin-off, rounded up
Usaha, dengan ketentuan pembulatan ke or rounded down in the event there is a
atas atau ke bawah dalam hal terdapat nilai fraction in the result of calculation of the

13
pecahan pada hasil perhitungan jumlah number of new shares to be issued by MAA to
saham baru yang akan diterbitkan oleh MAA the Company.
kepada Perseroan tersebut.

7. Menyetujui dilaksanakannya valuasi atau 7. Approves the implementation of valuation or


penilaian kembali atas aset atau aktiva revaluation of the Active Business assets on the
Bisnis Aktif per Tanggal Efektif Pemisahan Spin-off Effective Date (hereinafter referred to
(selanjutnya disebut “Valuasi Akhir”) oleh as the "Final Valuation") by an independent
penilai independen yang terdaftar di OJK appraiser registered in OJK and appointed by
dan ditunjuk oleh Perseroan, dan the Company, and further approves that in the
selanjutnya menyetujui bahwa dalam hal event based on the market value of the Final
berdasarkan hasil Valuasi Akhir harga pasar Valuation of the Active Business assets on the
(market value) dari aset atau aktiva Bisnis Spin-off Effective Date is higher than the
Aktif per Tanggal Efektif Pemisahan lebih market value based on the Preliminary
tinggi dari harga pasar (market value) Valuation, the difference between such market
berdasarkan Valuasi Awal, maka selisih dari value will be recorded as MAA’s indebtedness
harga pasar tersebut akan dicatat sebagai to the Company which shall be fully paid by
utang MAA kepada Perseroan yang harus MAA by issuing additional new shares to the
dibayar dan dilunasi oleh MAA dengan Company whereby such issuance of additional
mengeluarkan saham baru tambahan new shares will use the results of the Final
kepada Perseroan dimana penerbitan saham Valuation, and in such case MAA’s GMS shold
baru tambahan tersebut akan menggunakan also approve the subscription of such
hasil Valuasi Akhir, dan dalam hal tersebut additional new shares to be issued by MAA to
Rapat Umum Pemegang Saham MAA juga the Company.
menyetujui pengambilan saham baru
tambahan yang diterbitkan oleh MAA
kepada Perseroan.

8. Menyetujui pengalihan merek-merek 8. Approves the transfer of the trademarks owned


(trademark) yang dimiliki oleh Perseroan by the Company in relation to, or used for, the
yang berkaitan dengan atau digunakan Active Business as of the Spin-off Effective Date,
untuk Bisnis Aktifpada Tanggal Efektif including trademarks as stated in the
Pemisahan, termasuk merek-merek Reorganization Agreement, and approves the
sebagaimana tercantum dalam registration of such trademarks under the
Reorganization Agreement, dan name of MAA after the implementation of the
menyetujui pendaftaran merek-merek Spin-off, with the Directorate General of
merek tersebut atas nama MAA setelah Intellectual Property Rights at the MOLHR and
pelaksanaan Pemisahan atau Pemecahan the making, signing, registration and/or the
Usaha pada Direktorat Jenderal execution of deeds, agreements and/or other
HakKekayaan Intelektual pada documents with respect thereto including
Menkumham serta pembuatan, the Trademark Agreement by and between the
penandatanganan, pendaftaran dan/atau Company and MAA including all attachments
pelaksanaan akta, perjanjian dan/atau and all amendments, additions and/or
dokumen lainnya sehubungan dengan hal extensions thereof made from time to time
tersebut termasuk Trademark Agreement (hereinafter referred to as the "Trademark
oleh dan antara Perseroan dan MAA Agreement").
berikut seluruh lampirannya dan setiap

14
perubahan, penambahan dan/atau
perpanjangannya yang dibuat dari waktu
ke waktu (selanjutnya disebut
“Trademark Agreement”).

9. Menyetujui pelaksanaan seluruh syarat 9. Approves the implementation of all terms and
dan ketentuan serta seluruh transaksi conditions including all transactions
sebagaimana diatur dalam Reorganization contemplated in the Reorganization
Agreement termasuk tetapi tidak terbatas Agreement, including but not limited to
pada Interim Arrangement antara the Interim Arrangement between the
Perseroan dan MAA yang meliputi: Company and MAA, consisting of:

(a) Back to Back Arrangements yang (a) Back to Back Arrangements which
pada pokoknya mengatur principally governs the agreement or
mengenai kesepakatan atau arrangement between the Company and
pengaturan yang dilakukan antara MAA (and/or PAL or MGP which shall
Perseroan dengan MAA (dan/atau become direct subsidiaries of MAA
PAL atau MGP yang akan menjadi following the implementation of the Spin-
anak perusahaan langsung dari off) in relation to the lease agreement,
MAA setelah pelaksanaan agreement with the brand principals and
Pemisahan atau Pemecahan any other agreements relating to the Active
Usaha) terkait dengan perjanjian Business that can not be transferred or
sewa, perjanjian dengan novated to MAA on the Spin-off Effective
pemegang/pemilik merek dagang Date, for the purpose of benefiting MAA of
(brand principals) dan setiap such agreements;
perjanjian lainnya yang terkait
dengan Bisnis Aktif yang tidak
dapat dipindahkan atau
dinovasikan kepada MAA pada
Tanggal Efektif Pemisahan, dengan
tujuan agar MAA mendapatkan
manfaat atas perjanjian-perjanjian
tersebut;

(b) Secondment Arrangements yang (b) Secondment Arrangements which


pada pokoknya mengatur principally governs agreement or
mengenai kesepakatan atau arrangement between the Company and
pengaturan yang dilakukan antara MAA in connection with the use of Active
Perseroan dengan MAA Business’ employees who are still
sehubungan dengan penggunaan employed by the Company after the Spin-
karyawan Bisnis Aktif yang masih off Effective Date and which whill be
dipekerjakan oleh Perseroan employed in MAA as secondment; and
setelah Tanggal Efektif Pemisahan
dan yang akan ditugaskan secara
secondment kepada MAA; dan

15
(c) Interim Import Arrangements yang (c) Import Interim Arrangements which
pada pokoknya mengatur principally governs temporary import
mengenai pengaturan impor arrangements for provision of import
sementara untuk penyediaan services by the Company to MAA and its
jasa/layanan impor oleh Perseroan subsidiaries to enable MAA to receive the
kepada MAA dan anak-anak necessary goods for the operation of the
perusahaannya untuk Active Business.
memungkinkan MAA menerima
barang yang diperlukan untuk
pengoperasian Bisnis Aktif.

10. Menyetujui penandatanganan dan 10. Approves the signing and implementation of
pelaksanaan dari perubahan atau the amendment or restatement of the Terms
pernyataan kembali atas Terms Sheet of Sheet of the Shared Service Agreement by the
theShared Service Agreement oleh Company and MAA in accordance with the
Perseroan dan MAA sesuai dengan syarat terms and conditions of the Reorganization
dan ketentuan sebagaimana diatur dalam Agreement and the attachment thereof, which
Reorganization Agreement dan principally governs the provision of services
lampirannya yang pada pokoknya following the implementation of the Spin-off by
mengatur mengenai penyediaan jasa the Company to MAA (subsidiary of the
setelah pelaksanaan Pemisahan atau Company) in relation to the operation of the
Pemecahan Usaha oleh Perseroan kepada Active Business and the payment of fees by
MAA (anak perusahaan Perseroan) terkait MAA to the Company for the provision of such
dengan pelaksanaan Bisnis Aktif dan services, together with all attachments and all
pembayaran fee oleh MAA kepada amendments, supplement and/or extension
Perseroan atas penyediaan jasa tersebut, thereof made from time to time (hereinafter
berikut seluruh lampirannya dan setiap referred to as the "Terms Sheet of Shared
perubahan, penambahan dan/atau Service Agreement ").
perpanjangannya yang dibuat dari waktu
ke waktu (selanjutnya disebut “Terms
Sheet of Shared Service Agreement”).

11. Menyetujui laporan-laporan dan/atau 11. Approves the reports and/or opinions provided
pendapat-pendapat yang diberikan and/or made by the professionals and the
dan/atau dibuat oleh para profesi independent appraiser as mentioned by the
penunjang maupun penilai independen Board of Directors of the Company in this
sebagaimana diuraikan dalam paparan meeting which are as follows:
Direksi Perseroan dalam Rapat ini, yaitu:

a. Laporan Pendapat Kewajaran atas a. Reports on the Fairness Opinion of the


Rencana Transaksi yang disampaikan Proposed Transaction provided by the
oleh Kantor Jasa Penilai Publik Firman Office of Public Appraisal Service Firman
Suryantoro Sugeng Suzy Hartomo & Suryantoro Sugeng Suzy Hartomo &
Rekan (“KJPP FAST”) dalam Surat Partners ("KJPP FAST") in their Letter
No.001/FO/FAST-JKT/IV/15 No.001 / FO / FAST-JKT / IV / 15 dated
tertanggal 7 April 2015; April 7, 2015;
b. Laporan Pendapat Kewajaran atas b. Reports on the Fairness Opinion of the

16
Rencana Transaksi yang disampaikan Proposed Transaction provided by KJPP
oleh KJPP FAST sebagaimana FAST in theur Letter No.002 / FO / FAST-
disampaikan dalam Surat No. JKT / IV / 15 dated May 12, 2015, as
No.002/FO/FAST-JKT/IV/15 amended/supplemented in the Fairness
tertanggal 12 Mei 2015 sebagaimana Opinion Report of the Proposed
diubah/ditambah dalam Laporan Transaction provided by KJPP Fast in their
Pendapat Kewajaran Atas Rencana (i) Letter no. 004 / FO / FAST-JKT / V / 15
Transaksi yang disampaikan oleh KJPP dated May 20, 2015 and (ii) Letter No. 005
FAST sebagaimana disampaikan dalam / FO / FAST-JKT / V / 15 dated May 22,
(i) Surat No. 004/FO/FAST-JKT/V/15 2015;
tertanggal 20 Mei 2015 dan (ii) Surat c. Consolidated financial statements of the
No. 005/FO/FAST-JKT/V/15 tertanggal Company for the years ended on December
22 Mei 2015. 31, 2014 and 2013, audited by Public
c. Laporan keuangan konsolidasian Accountant Office Osman Bing Satrio &
Perseroan untuk tahun-tahun yang Eny ("KAP OBSE") as stated in their
berakhir pada tanggal 31 Desember Report No. MAP 0212 GA115 AI dated
2014 dan 2013 yang telah diaudit oleh March 25, 2015;
Kantor Akuntan Publik Osman Bing d. Consolidated financial statements of the
Satrio & Eny (“KAP OBSE”) Company for the years ended on December
sebagaimana tertuang dalam 31, 2013 and 2012 audited by KAP OBSE as
Laporannya No. GA115 0212 MAP AI stated in report No. MAP 0185 GA114 AI
tanggal 25 Maret 2015; dated March 20, 2014;
d. Laporan keuangan konsolidasian e. Consolidated financial statements of the
Perseroan untuk tahun-tahun yang Company for the years ended on December
berakhir pada tanggal 31 Desember 31, 2012 and 2011, audited by KAP OBSE
2013 dan 2012 yang telah diaudit oleh as stated in their Report No. MAP 0104
KAP OBSE sebagaimana tertuang GA113 IBH dated March 22, 2013;
dalam Laporannya No. GA114 0185 f. Consolidated financial statements of the
MAP AI tanggal 20 Maret 2014; Company for the years ended on December
e. Laporan keuangan konsolidasian 31, 2011 and 2010, audited by Public
Perseroan untuk tahun-tahun yang Accountant Office Osman Bing Satrio &
berakhir pada tanggal 31 Desember Partners ("KAP OBS") as stated in their
2012 dan 2011 yang telah diaudit oleh Report No. MAP 0160 GA112 IBH dated
KAP OBSE sebagaimana tertuang March 26, 2012;
dalam Laporannya No. GA113 0104 g. Consolidated financial statements of the
MAP IBH tanggal 22 Maret 2013; Company for the years ended on December
f. Laporan keuangan konsolidasian 31, 2010 and 2009, audited by KAP OBS as
Perseroan untuk tahun-tahun yang stated in report No. MAP 0159 GA111 IBH
berakhir pada tanggal 31 Desember dated March 18, 2011;
2011 dan 2010 yang telah diaudit oleh h. PAL's financial statements for the years
Kantor Akuntan Publik Osman Bing ended on December 31, 2014 and 2013,
Satrio & Rekan (“KAP OBS”) audited by KAP OBSE as stated in their
sebagaimana tertuang dalam Report No. GA115 0209 PAL AI dated
Laporannya No. GA112 0160 MAP IBH March 23, 2015;
tanggal 26 Maret 2012; i. PAL's financial statements for the years
g. Laporan keuangan konsolidasian ended on December 31, 2013 and 2012,
Perseroan untuk tahun-tahun yang audited by KAP OBSE as stated in their

17
berakhir pada tanggal 31 Desember report No. GA114 0581 PAL RH dated May
2010 dan 2009 yang telah diaudit oleh 28, 2014;
KAP OBS sebagaimana tertuang dalam j. PAL's financial statements for the years
Laporannya No. GA111 0159 MAP IBH ended on December 31, 2012 and 2011,
tanggal 18 Maret 2011; audited by KAP OBSE as stated in their
h. Laporan keuangan PAL untuk tahun- report No. GA113 0466 PAL RH dated May
tahun yang berakhir pada tanggal 31 8, 2013;
Desember 2014 dan 2013 yang telah k. PAL's financial statements for the years
diaudit oleh KAP OBSE sebagaimana ended on December 31, 2011 and 2010,
tertuang dalam Laporannya No. GA115 audited by KAP OBS as stated in their
0209 PAL AI tanggal 23 Maret 2015; Report No. GA112 0165 PAL IBH dated
i. Laporan keuangan PAL untuk tahun- March 26, 2012;
tahun yang berakhir pada tanggal 31 l. PAL's financial statements for the years
Desember 2013 dan 2012 yang telah ended on December 31, 2010 and 2009,
diaudit oleh KAP OBSE sebagaimana audited by KAP OBS as stated in their
tertuang dalam Laporannya No. GA114 Rreport No. GA111 0532 PAL IBH dated
0581 PAL RH tanggal 28 Mei 2014; June 6, 2011;
j. Laporan keuangan PAL untuk tahun- m. MGP’s financial statements for the years
tahun yang berakhir pada tanggal 31 ended on December 31, 2014 and 2013,
Desember 2012 dan 2011 yang telah audited by KAP OBSE as stated in their
diaudit oleh KAP OBSE sebagaimana Report No. MGP 0208 GA115 AI dated
tertuang dalam Laporannya No. GA113 March 23, 2015;
0466 PAL RH tanggal 8 Mei 2013; n. MGP’s financial statements for the years
k. Laporan keuangan PAL untuk tahun- ended on December 31, 2013 and 2012
tahun yang berakhir pada tanggal 31 audited by KAP OBSE as stated in report
Desember 2011 dan 2010 yang telah No. MGP 0546 GA114 RH dated May 21,
diaudit oleh KAP OBS sebagaimana 2014;
tertuang dalam Laporannya No. GA112 o. MGP’s financial statements for the years
0165 PAL IBH tanggal 26 Maret 2012; ended on December 31, 2012 and 2011,
l. Laporan keuangan PAL untuk tahun- audited by KAP OBSE as stated in their
tahun yang berakhir pada tanggal 31 Rreport No. MGP 0479 GA113 RH dated
Desember 2010 dan 2009 yang telah May 13, 2013;
diaudit oleh KAP OBSE sebagaimana p. MGP’s financial statements for the years
tertuang dalam Laporannya No. GA111 ended on December 31, 2011 and 2010,
0532 PAL IBH tanggal 6 Juni 2011; audited by KAP OBSE as stated in their
m. Laporan keuangan MGP untuk tahun- Report No. MGP 0587 GA112 IBH dated
tahun yang berakhir pada tanggal 31 June 18, 2012;
Desember 2014 dan 2013 yang telah q. MGP’s financial statements for the years
diaudit oleh KAP OBSE sebagaimana ended on December 31, 2010 and 2009,
tertuang dalam Laporannya No. GA115 audited by KAP OBSE as stated in their
0208 MGP AI tanggal 23 Maret 2015; Report No. MGP 0711 GA111 IBH dated
n. Laporan keuangan MGP untuk tahun- August 12, 2011;
tahun yang berakhir pada tanggal 31 r. PAL’s stock valuation report as of
Desember 2013 dan 2012 yang telah December 31, 2014 prepared by KJPP ASR
diaudit oleh KAP OBSE sebagaimana in their Report No.KJPP ASR-2015-002-B-
tertuang dalam Laporannya No. GA114 shares dated March 26, 2015; as amended
0546 MGP RH tanggal 21 Mei 2014; and/ or supplemented in Report

18
o. Laporan keuangan MGP untuk tahun- No. KJPASR-2015-037-B-STOCK dated May
tahun yang berakhir pada tanggal 31 22, 2015;
Desember 2012 dan 2011 yang telah s. MGP’ shares valuation report as of
diaudit oleh KAP OBSE sebagaimana December 31, 2014 prepared by KJPP ASR
tertuang dalam Laporannya No. GA113 in their Report No. KJPP ASR-2015-002-C-
0479 MGP RH tanggal 13 Mei 2013; shares dated March 26, 2015, as amended /
p. Laporan keuangan MGP untuk tahun- supplemented in Report No.KJPP Reports
tahun yang berakhir pada tanggal 31 ASR-2015-037-C-STOCK dated May 22,
Desember 2011 dan 2010 yang telah 2015;
diaudit oleh KAP OBSE sebagaimana t. Report on the valuation of assets and
tertuang dalam Laporannya No. GA112 liabilities of the Company per as of
0587 MGP IBH tanggal 18 Juni 2012; December 31, 2014 prepared by KJPP ASR
q. Laporan keuangan MGP untuk tahun- in their Report No. KJPP ASR-Sum-2015-
tahun yang berakhir pada tanggal 31 002 dated March 26, 2015;, as
Desember 2010 dan 2009 yang telah amended/supplemented in Report
diaudit oleh KAP OBS sebagaimana No. KJPP ASR-STOCK-2015-037, dated May
tertuang dalam Laporannya No. GA111 22, 2015; and
0711 MGP IBH tanggal 12 Agustus u. Review report of independent accountant
2011; on the pro forma consolidated financial
r. Laporan penilaian saham PAL per 31 statements of the Company os of December
Desember 2014 yang disampaikan oleh 31, 2014, reviewed by KAP OBSE as stated
KJPP ASR dalam Laporannya No. KJPP in their Report No. SR115 0035 MAP IBH
ASR-2015-002-B-Saham tanggal 26 dated 2 April 2015 as amended
Maret 2015 sebagaimana /supplemented in the review report of the
diubah/ditambah dalam Laporan No. independent auditor on the proforma
KJPP ASR-2015-037-B-SAHAM consolidated financial statements of the
tertanggal 22 Mei 2015; Company as of December 31, 2014,
s. Laporan penilaian saham MGP per 31 reviewed by KAP OBSE as stated in their
Desember 2014 yang dilakukan oleh Report No. SR115 0062 MAP IBH dated
KJPP ASR sebagaimana tertuang dalam May 12, 2015.
Laporannya No. KJPP ASR-2015-002-C-
Saham tanggal 26 Maret 2015
sebagaimana diubah/ditambah dalam
Laporan No. KJPP ASR-2015-037-C-
SAHAM tertanggal 22 Mei 2015;
t. Laporan penilaian aset dan liabilitas
Perseroan per 31 Desember 2014 yang
dilakukan oleh KJPP ASR sebagaimana
tertuang dalam Laporannya No. KJPP
ASR-2015-002-Sum tanggal 26 Maret
2015 sebagaimana diubah/ditambah
dalam Laporan KJPP ASR – 2015-037-
SAHAM tertangal 22 Mei 2015; dan
u. Laporan reviu akuntan independen
atas informasi keuangan konsolidasian
proforma Perseroan pada tanggal 31
Desember 2014 yang telah direviu oleh

19
KAP OBSE sebagaimana tertuang
dalam Laporannya No. SR115 0035
MAP IBH tanggal 2 April 2015
sebagaimana diubah/ditambah dalam
Laporan reviu akuntan independen
atas informasi keuangan konsolidasian
proforma Perseroan pada tanggal 31
Desember 2014 yang telah direviu oleh
KAP OBSE sebagaimana tertuang
dalam Laporannya No. SR115 0062
MAP IBH tanggal 12 Mei 2015.

12. Menyetujui pengalihan dan/atau novasi 12. Approves the transfer and/or novation of all or
seluruh atau sebagian hak dan/atau part of the rights and/or obligations of the
kewajiban Perseroan terkait dengan Company with regard to the Active Business
Bisnis Aktif yang dipisahkan Perseroan which will be spun off by the Company to MAA
kepada MAA dalam Pemisahan atau in the Spin-off, including but not limited to all
Pemecahan Usaha, termasuk tetapi tidak or part of the rights and/or obligations of the
terbatas pada seluruh atau sebagian hak Company pursuant to deed, contract,
dan/atau kewajiban Perseroan agreement and/or other documents made,
berdasarkan akta, perjanjian, signed or entered into (whether verbally or in
kesepakatan dan/atau dokumen lainnya writing) by the Company with other related
yang dibuat, ditandatangani atau diadakan parties, including the lessors or landlords,
(baik secara lisan maupun tertulis) oleh brand principals, distributor and the
Perseroan dengan pihak-pihak terkait, warehouse owners.
termasuk para pemberi sewa (lessor atau
landlord), para pemegang/pemilik merek
(brand principals), para distributor dan
para pemilik gudang.

13. Menyetujui pemindahtugasan beberapa 13. Approves the transfer of certain employees of
karyawan Perseroan yang selama ini the Company who have worked at, or employed
bekerja pada atau dipekerjakan oleh by, the Company in relation to the Active
Perseroan dalam atau terkait dengan Business as part of the implementation of the
Bisnis Aktif sebagai bagian dari Spin-off, to work as an MAA’s employees
pelaksanaan Pemisahan atau Pemecahan following the implementation of the Spin-off as
Usaha, untuk bekerja sebagai karyawan of the Spin-off Effective Date.
MAA setelah pelaksanaan Pemisahan atau
Pemecahan Usaha terhitung sejak Tanggal
Efektif Pemisahan.

14. Menyetujui tindakan Perseroan dan/atau 14. Approves the actions of the Company and/or
Direksi Perseroan untuk menerbitkan the Board of Directors of the Company to issue
Obligasi (bond) tanpa bunga dan tanpa unsecured zero coupon Bond in the principal
jaminan kebendaan tertentu dengan nilai amount of IDR 1.500.000.000.000,00 (one
sebesar Rp1.500.000.000.000,00 (satu trillion five hundred billion Rupiah) to ASH, a
triliun lima ratus miliar Rupiah) kepada limited liability company incorporated under

20
ASH, suatu perseroan terbatas yang the law of Singapore and domiciled in
didirikan berdasarkan dan tunduk kepada Singapore, and approves that the proceeds
hukum negara Singapura dan received from the issuance of the Bond shall be
berkedudukan di Singapura, serta used to repay a portion of the Company’s loan
menyetujui penggunaan dana hasil dari to a third party in relation to the development
penerbitan Obligasi yaitu untuk of the Active Business.
membayar sebagian hutang Perseroan
kepada pihak ketiga dalam kaitannya
dengan pengembangan Bisnis Aktif.

15. Menyetujui dan meratifikasi tindakan 15. Aapproves and to ratifies the actions of the
Perseroan dan/atau Direksi Perseroan Company and/or the Board of Directors of the
atas penandatanganan Bond Subscription Company on the execution of the Bond
Agreement pada tanggal 30 Maret 2015 Subscription Agreement on March 30, 2015 by
oleh dan antara Perseroan, ASH dan MAA and between the Company, ASH and MAA,
yang pada pokoknya mengatur mengenai which principally governs the terms and
syarat dan ketentuan terkait dengan conditions wih respect to the issuance of the
penerbitan Obligasi oleh Perseroan Bond by the Company to ASH, including all
kepada ASH, berikut seluruh lampirannya attachments thereof and and all amendments,
dan setiap perubahan, penambahan additions and/or extensions thereof (including
dan/atau perpanjangannya (termasuk but not limited to the changes pursuant to
namun tidak terbatas pada perubahan Amendment to the Terms and Conditions and
yang dibuat berdasarkan Amendment to Guarantee, dated May 12, 2015 made between
Terms and Conditions and Guarantee the Company, ASH and MAA) made from time
tertanggal 12 Mei 2015 yang dibuat antara to time (hereinafter referred to as the "Bond
Perseroan, ASH dan MAA) yang dibuat Subscription Agreement ").
dari waktu ke waktu (selanjutnya disebut
“Bond Subscription Agreement”).

16. Menyetujui dan meratifikasi tindakan 16. Approves and ratifies the actions of the
Perseroan dan/atau Direksi Perseroan Company and/or the Board of Directors the
untuk membuat dan menandatangani Company to enter into the Escrow Agreement
Escrow Agreement oleh dan antara by and between the Company, ASH and The
Perseroan, ASH dan The Hongkong and Hongkong and Shanghai Banking Corporation
Shanghai Banking Corporation Limited, Limited, Jakarta Branch (as the Escrow Agent)
Jakarta Branch (selaku Escrow Agent) in connection with the deposit of the
sehubungan dengan penyimpanan dana subscription amount of the Bond issuance in
penerbitan Obligasi dalam rekening the escrow account until the Spin-off Effective
penampungan sampai dengan Tanggal Date.
Efektif Pemisahan.

17. Menyetujui bahwa pasiva (kewajiban) 17. Approves that the liabilities arising from the
yang timbul dari Obligasi akan menjadi Bond will be part of the liabilities that will be
bagian dari pasiva (kewajiban) yang akan spun-off by the Company to MAA in the
dipisahkan dari Perseroan kepada MAA implementation of the Spin-off, and therefore
dalam pelaksanaan Pemisahan atau approves the transfer and novation of all rights
Pemecahan Usaha, dan karenanya and obligations of MAA arising from or in

21
menyetujui pengalihan dan novasi seluruh connection with the Bond from the Company to
hak dan kewajiban MAA yang timbul dari MAA, and further approves the signing of
atau sehubungan dengan Obligasi dari agreement, deed or novation document with
Perseroan kepada MAA serta menyetujui respect thereto by and between the Company
penandatanganan perjanjian, akta atau and MAA, including all attachments thereof and
dokumen novasi sehubungan dengan hal amendments, additions and/or extensions
tersebut oleh dan antara Perseroan dan thereof made from time to time (hereinafter
MAA, berikut seluruh lampirannya dan referred to as the "Bond Novation
setiap perubahan, penambahan dan/atau Agreement").
perpanjangannya yang dibuat dari waktu
ke waktu (selanjutnya disebut “Bond
Novation Agreement”).

18. Menyetujui tindakan Perseroan dan/atau 18. Approves the actions of the Company and/or
Direksi Perseroan atas penandatanganan the Board of Directors of the Company on the
Governance Agreement pada tanggal 30 execution of the Governance Agreement on
Maret 2015 oleh dan antara Perseroan, March 30, 2015 by and between the Company,
MAA dan ASH, yang pada pokoknya MAA and ASH, which principally contains the
memuat hak dan kewajiban Perseroan rights and obligations of the Company (as
(sebagai pemegang saham MAA) dan ASH shareholder of MAA) and ASH (as lender) on
(sebagai kreditur) atas tindakan-tindakan certain actions or certain arrangements in
tertentu atau pengaturan tertentu terkait relation to MAA.
dengan MAA.

19. Menyetujui: 19. Approves:

(a) Pemberian hak opsi oleh (a) the granting of the option by the Company
Perseroan kepada MCL, suatu to MCL, a limited liability company duly
perseroan terbatas yang didirikan established under the laws of the Cayman
berdasarkan dan tunduk kepada Island, domiciled in the Cayman Islands, to
hukum Negara Cayman Island, purchase shares owned by the Company in
berkedudukan di Cayman Island, MAA representing 30% (thirty percent) of
untuk membeli saham-saham yang the total issued and paid up capital of MAA,
dimiliki oleh Perseroan dalam whereby such option (" MCL Option") can
MAA yang mewakili 30% (tiga only be exercised in the event MAA carries
puluh persen) dari seluruh modal out an initial public offering of its shares
ditempatkan dan modal disetor (or also called as "Initial Public Offering"
MAA, dimana opsi tersebut or "IPO"), and whereby the MCL Option
(selanjutnya disebut “Opsi MCL”) will be granted in consideration of MCL’s
hanya dapat dilaksanakan dalam undertaking to bear part of the Spin-off
hal MAA melaksanakan penawaran cost in the amount of Rp19.837.500.000,-;
umum perdana saham-saham MAA and
(atau disebut juga “Initial Public
Offering” atau “IPO”), dimana Opsi
MCL tersebut diberikan sebagai
imbalan atas kewajiban MCL untuk
menanggung sebagian biaya

22
Pemisahan yaitu sebesar
Rp19.837.500.000,-; dan

(b) pemberian opsi oleh MCL kepada (b) the granting by MCL to the Company
Perseroan (selanjutnya disebut (hereinafter referred to as the "Anti-
“Anti-Dilution Option”) untuk dilution Option") to purchase shares
membeli saham-saham yang owned by MCL following the exercise of
dimiliki oleh MCL setelah the MCL Option so that the number of the
pelaksanaan Opsi MCL sehingga Company's shares in MAA will not be less
jumlah kepemilikan saham than 70% (seventy percent) of the total
Perseroan dalam MAA tidak issued and paid up capital of MAA
kurang dari 70% (tujuh puluh following the IPO and the exercise of MCL
persen) dari seluruh modal Option, whereby the Anti-dilution Option is
ditempatkan dan modal disetor granted with a price of Rp 1,000, -;
MAA setetelah pelaksanaan IPO
maupun pelaksanaan Opsi MCL,
dimana Anti-Dilution Option
tersebut diberikan dengan harga
pemberian opsi sebesar Rp1.000,-;

dimana pemberian Opsi MCL dan Anti- such granting of the MCL Option and Anti-
Dilution Option tersebut baru akan dilution Option shall be effective on the Spin-off
berlaku pada Tanggal Efektif Pemisahan. Effective Date.

20. Menyetujui tindakan Perseroan dan/atau 20. Approves the actions of the Company and/or
Direksi Perseroan atas penandatanganan the Board of Directors of the Company on the
Option Agreement pada tanggal 30 Maret execution of the Option Agreement on March
2015 oleh dan antara Perseroan dan MCL, 30, 2015 by and between the Company and
yang pada pokoknya mengatur mengenai MCL, which principally governs the granting of
pemberian Opsi MCL dan Anti-Dilution the MCL Option and the Anti-dilution Option as
Option serta syarat dan ketentuan terkait well as the terms and conditions on the
dengan pelaksanaan Opsi MCL dan Anti- exercise of the MCL Option and Anti-Dilution
Dilution Option termasuk mengenai harga Option, including the exercise price and
pelaksanaan dan waktu pelaksanaan, exercise period, together will all attachments
berikut seluruh lampirannya dan setiap thereof and all amendments, additions and/or
perubahan, penambahan dan/atau extensions thereof are made from time to time
perpanjangannya yang dibuat dari waktu (hereinafter referred to as "Option
ke waktu (selanjutnya disebut “Option Agreement").
Agreement”).

21. Menyetujui penjualan dan/atau 21. Approves the sale and/or transfer of shares
pengalihan saham-saham yang dimiliki owned by the Company in MAA representing
oleh Perseroan dalam MAA kepada MCL 30% (thirty percent) of the total issued and
yang mewakili 30% (tiga puluh persen) paid capital of MAA upon the exercise of the
dari seluruh modal yang telah IPO of MAA and MCL Option in accordance with
ditempatkan dan disetor penuh dalam the terms and conditions of the Option

23
MAA sebagai pelaksanaan IPO MAA dan Agreement.
pelaksanan Opsi MCL sesuai dengan
syarat dan ketentuan sebagaimana diatur
dalam Option Agreement.

22. Menyetujui pembelian dan/atau 22. Approves the purchase and/or receipt of
penerimaan pengalihan saham-saham transfer of shares owned by MCL in MAA (after
yang dimiliki oleh MCL dalam MAA the exercise of the MCL Option) by the
(setelah pelaksanaan Opsi MCL) oleh Company so that the amount of the Company's
Perseroan dari MCL sehingga jumlah shares in MAA after the IPO and the exercise of
kepemilikan saham Perseroan dalam MAA MCL Option will not be less than 70% (seven
setelah pelaksanaan IPO MAA dan twenty percent) of total issued and paid up
pelaksanaan Opsi MCL tidak kurang dari capital of MAA following the IPO of MAA and
70% (tujuh puluh persen) dari seluruh exercicse of the MCL Option in accordance with
modal yang telah ditempatkan dan disetor the terms and conditions of the Option
penuh dalam MAA setelah pelaksanaan Agreement.
IPO MAA dan pelaksanaan Opsi MCL
sesuai dengan syarat dan ketentuan
sebagaimana diatur dalam Option
Agreement.

23. Menyetujui pemberian jaminan 23. Approves the granting of guarantee (corporate
perusahaan (corporate guarantee atau guarantee or guarantee) by the Company to
guarantee) oleh Perseroan untuk guarantee:
menjamin:

(a) pemenuhan dan/atau pelaksanaan (a) the performance and/or implementation of


seluruh kewajiban MAA all obligations of MAA under or in
berdasarkan atau sehubungan connection with or arising from the Bond
dengan atau yang timbul dari issued by the Company to ASH which will
Obligasi yang diterbitkan oleh be transferred or novated to MAA as part
Perseroan kepada ASH dan yang of the implementation of the Spin-off;
akan dipindahkan atau dinovasikan
kepada MAA sebagai bagian dari
pelaksanaan Pemisahan atau
Pemecahan Usaha;

(b) pemenuhan dan/atau pelaksanaan (b) the performance and/or implementation of


seluruh kewajiban MAA all obligations of MAA under or in
berdasarkan atau sehubungan connection with or arising from the deed,
dengan atau yang timbul dari akta, arrangement, agreement and/or other
perjanjian, kesepakatan dan/atau documents between MAA with the brand
dokumen lainnya antara MAA principals which have cooperation with
dengan beberapa MAA;
pemegang/pemilik merek (brand
principals) yang memiliki kerjasama
dengan MAA;

24
serta penandatanganan akta, kesepakatan,
perjanjian dan/atau dokumen lainnya including the execution of deed, agreement
sehubungan dengan pemberian jaminan and/or other document in connection with
perusahaan sebagaimana tersebut di atas, the granting of a corporate guarantee as
termasuk tetapi tidak terbatas pada (a) referred to above, including but not limited
Guarantee Agreement oleh dan antara to (a) the Guarantee Agreement by and
Perseroan, MAA dan ASH, berikut setiap between the Company, MAA and ASH,
perubahan, penambahan dan/atau including all amendments, supplements
perpanjangannya (termasuk namun tidak and/or extensions thereof (including but not
terbatas pada perubahan yang dibuat limited to Amendment to the Terms and
berdasarkan Amendment to Terms and Conditions and Guarantee, dated May 12,
Conditions and Guarantee tertanggal 12 2015 made between the Company, ASH and
Mei 2015 yang dibuat antara Perseroan, MAA) made from time to time, which will be
ASH dan MAA) yang dibuat dari waktu ke effective on the Spin-off Effective Date (the
waktu, yang akan berlaku efektif pada "Guarantee Agreement") and (b) a
Tanggal Efektif Pemisahan (“Guarantee novation agreement between the Company,
Agreement”) dan (b) perjanjian novasi MAA and the holders/owners of related
(novation agreement) oleh dan antara brands including all amendments,
Perseroan, MAA dan para supplements and/or extensions thereof
pemegang/pemilik merek terkait berikut made from time to time.
setiap perubahan, penambahan dan/atau
perpanjangannya yang dibuat dari waktu
ke waktu.

24. Menyetujui penyetoran modal tambahan 24. Approves the additional capital injection to be
oleh Perseroan kepada MAA atas made by the Company to MAA upon issuance of
pengeluaran saham baru oleh MAA new shares by MAA to the Company in the
kepada Perseroan yaitu dalam hal MAA event that MAA fail to perform its obligations in
lalai atau tidak dapat melaksanakan connection with the Bond as part of the
kewajibannya sehubungan dengan implementation of granting of guarantee by the
Obligasi sebagai bagian dari pelaksanaan Company under the Guarantee Agreement
pemberian jaminan oleh Perseroan pursuant to which the funds received from
berdasarkan Guarantee Agreement dimana MAA from the capital injection made by the
dana yang diterima MAA dari penyetoran Company shall be used by the MAA to repay its
modal tersebut oleh Perseroan wajib debts to ASH in connection with the Bond.
digunakan oleh MAA untuk melunasi
utang MAA kepada ASH sehubungan
dengan Obligasi.

25. Menyetujui seluruh informasi serta 25. Approves that all information and transaction
rencana transaksi sebagaimana dimuat contemplated in the Information Disclosure to
dalam Keterbukaan Informasi Kepada the Shareholders of the Company to comply
Pemegang Saham Perseroan Dalam with Bapepam and LK Regulation No.IX.E.2
Rangka Memenuhi Peraturan Bapepam regarding Material Transactions and Change of
dan LK No.IX.E.2 tentang Transaksi Main Business Activity and Bapepam and LK

25
Material dan Perubahan Kegiatan Usaha Regulation No.IX.E.1 regarding Affiliated
Utama dan Peraturan Bapepam dan LK Transactions and Conflicts of Interest on
No.IX.E.1 tentang Transaksi Afiliasi dan Certain Transactions which were published by
Benturan Kepentingan Transaksi Tertentu the Company in Sinar Harapan Newspaper on
yang diumumkan oleh Perseroan dalam April 13, 2015, including Amendment and/or
Surat Kabar Sinar Harapan tertanggal 13 Supplement to the Information Disclosure to
April 2015, berikut Perubahan dan/atau the Shareholders of the Company which was
Tambahan Keterbukaan Informasi Kepada announced by the Company in Sinar Harapan
Pemegang Saham Perseroan yang Newspaper on May 21, 2015 (hereinafter
diumumkan oleh Perseroan dalam Surat referred to as the "Disclosure of
Kabar Sinar Harapan tertanggal 21 Mei Information").
2015 (selanjutnya disebut “Keterbukaan
Informasi”).

26. Memberikan wewenang dan kuasa penuh 26. Grants full authority and power of attorney to
kepada Direksi Perseroan dengan hak the Board of Directors of the Company with the
substitusi, serta dengan hak untuk right of substitution, including the power to
mencabut substitusi tersebut, untuk revoke such substitution rights, to take all
melakukan segala tindakan yang actions deemed necessary, important and/or
diperlukan dan/atau disyaratkan untuk required to carry out, for validity and/or
pelaksanaan, sahnya dan/atau efektifnya effectiveness of all matters and/or transactions
setiap dan seluruh hal-hal dan/atau in connection with the First Agenda until the
transaksi-transaksi sehubungan dengan Forth Agenda of this Meeting, as set out in the
Agenda Pertama sampai dengan Agenda Spin-off Plan and as set out in the Disclosure of
Keempat Rapat ini, sebagaimana Information without any exemption, with due
tercantum dalam Rancangan Pemisahan observance of the applicable laws and
dan sebagaimana tercantum dalam regulations, including but not limited to:
Keterbukaan Informasi, seluruhnya tanpa
ada yang dikecualikan, dengan tetap
memperhatikan ketentuan peraturan
perundang-undangan yang berlaku,
termasuk tetapi tidak terbatas pada: (a) made, entered into, execute, publish, deliver
and/or carried out all deeds, agreements,
(a) membuat, mengadakan, contracts, agreements, certificates, letters,
menandatangani, mengumumkan, requests, statements, announcements,
menyampaikan dan/atau notices, reports, disclosure and/or other
melaksanakan seluruh akta, documents (hereinafter be referred to as the
perjanjian, kontrak, kesepakatan, "Documents"), including but not limited to:
sertipikat, surat, permohonan,
pernyataan, pengumuman, (i) Reorganization Agreementincluding all
pemberitahuan, laporan, attachements thereof including but
keterbukaan dan/atau dokumen not limited to:
lainnya (selanjutnya disebut - Term Sheet for Back to Back
“Dokumen”), termasuk tetapi tidak Arrangements in relation to the
terbatas pada: Brand Principal Agreements;
(i) Reorganization Agreement - Term Sheet for Back to Back
berikut seluruh lampirannya Arrangements in relation to the

26
termasuk namun tidak Lease Agreements;
terbatas pada: - Term Sheet of Shared Service
- Term Sheet for Back to Agreement; and
Back Arrangements in - Form of the Novation Agreement.
relation to the Brand (ii) Spin-off Deed in relation to the
Principal Agreements; implementation of the Spin-off;
- Term Sheet for Back to (iii) Bond Subscription Agreement;
Back Arrangements in (iv) BondCertificate includingTerms and
relation to the Lease Conditions of the Bond which will be
Agreements; part of Bond Certificate;
- Term Sheet of Shared (v) Escrow Agreement;
Service Agreement; dan (vi) Option Agreement;
- Form dari Novation (vii) Governance Agreement;
Agreement. (viii) Guarantee Agreement;
(ii) Akta Pemisahan dalam rangka (ix) Amendment to Terms and Conditions
pelaksanaan Pemisahan atau and Guarantee dated 12 Mei 2015;
Pemecahan Usaha; (x) Bond Novation Agreement;
(iii) Bond Subscription Agreement; (xi) Trademark Agreement;
(iv) Bond Certificate serta Terms (xii) any and all Documents required in the
and Conditions of the Bond Documents referred to in items
yang akan menjadi bagian number (i) until (xi) above, or as
dari Bond Certificate; required in or to implement all
(v) Escrow Agreement; matters, transactions or provisions
(vi) Option Agreement; provided or contemplated in the
(vii) Governance Agreement; Documents;
(viii) GuaranteeAgreement; including all changes, addendum,
(ix) Amendment to Terms and amendments, supplements, extensions,
Conditions and Guarantee renewals, transfers, novations and/or
tertanggal 12 Mei 2015 termination of Documents referred to in items
(x) Bond Novation Agreement; number (i) until (xii) above (hereinafter
(xi) Trademark Agreement; referred to as the "Transaction Document");
(xii) setiap dan seluruh Dokumen
sebagaimana disyaratkan
dalam Dokumen sebagaimana
tercantum dalam butir (i)
sampai dengan butir (xi) di
atas, atau sebagaimana
diperlukan dalam rangka
pelaksanaan hal-hal,
transaksi-transaksi atau
ketentuan-ketentuan
sebagaimana diatur dalam
Dokumen tersebut;
berikut setiap perubahan, adendum,
amandemen, tambahan,
perpanjangan, pembaharuan,
pengalihan, novasi dan/atau

27
pengakhiran atas Dokumen
sebagaimana tercantum dalam butir
(i) sampai dengan butir (xii)
tersebut di atas (selanjutnya disebut
“Dokumen Transaksi”);

(b) menentukan dan menegosiasikan (b) determine and negotiate all terms and
seluruh syarat dan ketentuan dalam conditions of any Transaction Document,
setiap Dokumen Transaksi, termasuk including but not limited to the terms and
tetapi tidak terbatas pada syarat dan conditions with respect to the number of new
ketentuan sehubungan dengan shares to be issued by MAA to the Company in
jumlah saham baru yang akan the implementation of the Spin-off, the value
diterbitkan oleh MAA kepada of Bonds, the maturity date or redemption of
Perseroan dalam pelaksanaan Bonds, the date or conditions of early
Pemisahan, nilai Obligasi, tanggal redemption of the Bonds, the price for
atau jatuh tempo pelunasan Obligasi, granting the MCL Option, the price for
tanggal atau kondisi pembayaran granting the Anti-dilution Option, the exercise
lebih awal Obligasi, harga pemberian price of the MCL Option, and the exercise
Opsi MCL, harga pemberian Anti- price of the Anti-dilution Option;
Dilution Option, nilai pelaksanaan
Opsi MCL, nilai pelaksanaan Anti-
Dilution Option, harga pemberian
Opsi MCl dan harga pemberian Anti-
Dilution Option;

(c) meminta persetujuan dari pihak- (c) request approval from the relevant parties,
pihak terkait, termasuk tetapi tidak including but not limited to the creditors of
terbatas dari kreditur Perseroan; the Company;

(d) mengikat Perseroan untuk (d) bind the Company to implement and/or
melaksanakan dan/atau complete each transaction and its obligations
menyelesaikan setiap transaksi serta under to the Transaction Documents;
kewajiban Perseroan berdasarkan
Dokumen Transaksi;

(e) mengikat Perseroan untuk (e) bind the Company to procure MAA to perform
menyebabkan MAA melaksanakan its obligations under the Transaction
kewajibannya berdasarkan Documents;
Dokumen Transaksi;

(f) menghadiri Rapat Umum Pemegang (f) attend the Extraordinary General Meeting of
Saham Luar Biasa yang akan Shareholders to be convened by MAA, PAL
diselenggarakan oleh MAA, PAL dan and MGP in connection with the
MGP sehubungan dengan implementation of the Spin-off including to
pelaksanaan Pemisahan atau approve any resolution adopted in such
Pemecahan Usaha serta untuk Extraordinary General Meeting of
memberikan persetujuan atas setiap Shareholders of MAA, Pal and MGP, or to enter

28
keputusan yang diambil dalam Rapat into any resolution in relation thereto, in each
Umum Pemegang Saham Luar Biasa case in the Company’s capacity as shareholder
tersebut, atau untuk of MAA, PAL and MGP;
menandatangani segala keputusan
sehubungan dengan hal tersebut,
masing-masing dalam kapasitas
Perseroan selaku pemegang saham
MAA, PAL dan MGP;

(g) melakukan segala tindakan yang (g) take or do all actions required and/or
dipandang atau dianggap baik necessary which are deemed or considered
dan/atau perlu oleh Direksi appropriate and/or necessary by the Board of
Perseroan; Directors of the Company;

(h) menghadap di hadapan Notaris; (h) appear before the Notary;

(i) menyatakan kembali keputusan- (i) restate all or part of the resolutions adopted
keputusan yang diambil dalam in the First Agenda until the Fourth Agenda of
Agenda Pertama sampai dengan this Meeting, , in the form of notarial deed or
Agenda Keempat Rapat ini, baik in other forms;
sebagian maupun seluruhnya, dalam
bentuk akta notaris maupun dalam
bentuk lainnya;

(j) mengumumkan, memberitahukan (j) announce, notify and/or report all or any part
dan/atau melaporkan sebagian atau of the resolutions adopted in this Meeting to
seluruh keputusan sebagaimana the public, the shareholders of the Company,
diambil dan diputuskan dalam Rapat the relevant parties and the authoried
ini kepada publik, para pemegang institution and/or government officials,
saham Perseroan, pihak-pihak including but not limited to OJK, the
terkait serta instansi dan/atau Indonesian Stock Exchange and MoLHR;
pejabat yang berwenang termasuk
tetapi tidak terbatas pada OJK, Bursa
Efek Indonesia dan Menkumham.

27. Menyetujui dan meratifikasi segala 27. Approves and ratifies all actions (including the
tindakan (termasuk penandatanganan execution of all Documents) that have been or
segala Dokumen) yang telah maupun yang will be made by each member of the Board of
akan dilakukan oleh setiap anggota Directors of the Company in order to carry out
Direksi Perseroan dalam rangka the resolutions adopted in the First Agenda
pelaksanaan hal-hal sebagaimana until the Fourth Agenda of this Meeting.
diputuskan dalam Agenda Pertama
sampai dengan Agenda Keempat Rapat ini.

Mata Acara 5 Agenda 5

29
1. Menyetujui pengubahan seluruh ketentuan 1. Approves the amendment of all provisions of
Anggaran Dasar Perseroan untuk disesuaikan the Articles of Association of the Company to
dengan ketentuan POJK 32 dan POJK 33, dan be adjusted in accordance with POJK 32 and
sehubungan dengan pengubahan Anggaran POJK 33, and in relation thereto amend the
Dasar tersebut dalam pasal-pasal sebagai following provisions of the Articles of
berikut: Association of the Company:
Pasal 10, Pasal 11, Pasal 12, Pasal 13, Pasal Article 10, Article 11, Article 12, Article13,
14, Pasal 15, Pasal 16, Pasal 17, Pasal 18, Article 14, Article 15, Article 16, Article 17,
Pasal 19, Pasal 20, Pasal 21, Pasal 22 dan Article 18, Article 19, Article 20, Article 21,
Pasal 24 Anggaran Dasar Perseroan. Article 22 and Article 24.

2. Memberikan wewenang dan kuasa penuh 2. Grants full authority and power of attorney to
kepada 2 (dua) anggota Direksi two (2) members of the Board of Directors of
Perseroandengan hak substitusi, serta the Company with the right of substitution,
dengan kuasa untuk mencabut substitusi including the power to revoke such right to
tersebut, untuk melakukan segala tindakan substitute, to take all actions deemed
yang dianggap perlu, penting dan/atau necessary, important and/or required to give
disyaratkan dalam rangka efektifnya, sahnya effect, for validity and/or in connection with
dan/atau berkaitan dengan keputusan- resolutions adopted in the Fifth Agenda of this
keputusan sebagaimana diambil dan atau Meeting, including but not limited to (a) appear
diputuskan dalam Agenda Kelima Rapat ini, before the Notary, (b) restate all or any part of
termasuk tetapi tidak terbatas pada untuk (a) the resolutions adopted in the Fifth Agenda of
menghadap di hadapan Notaris, (b) this Meeting, in a form of notarial deed form or
menyatakan kembali keputusan-keputusan in other form, and/or (c) announce, notify
yang diambil dalam Agenda Kelima Rapat and/or report all or any part of resolutions
ini, baik sebagian maupun seluruhnya, dalam adopted in the Fifth Agenda of this Meeting to
bentuk akta notaris maupun dalam bentuk the public, shareholders of the Company, the
lainnya, dan/atau (c) mengumumkan, relevant parties and authorized institution
memberitahukan dan/atau melaporkan and/or government officials, including but not
sebagian atau seluruh keputusan limited to OJK, the Indonesian Stock Exchange
sebagaimana diambil dan diputuskan dalam and MoLHR.
Agenda Kelima Rapat ini kepada publik, para
pemegang saham Perseroan, pihak-pihak
terkait serta instansi dan/atau pejabat yang
berwenang termasuk tetapi tidak terbatas
pada OJK, Bursa Efek Indonesia dan
Menkumham.

Jakarta
27 Mei 2015/27 May 2015
PT Mitra Adiperkasa Tbk.
Direksi/Board of Directors

30

You might also like