FLUJO DE CAJA

0 1 2 3 4
2015 2016 2017 2018 2019
Ventas 262,500 300,000 375,000 472,500
Costo variables 147,000 168,000 210,000 264,600
Costos fijos 20,000 20,000 20,000 20,000
Gastos administrativos 55,000 55,000 55,000 55,000
Gasto de ventas 4,500 4,500 4,500 4,500
UTILIDAD OPERATIVA 36,000 52,500 85,500 128,400
Utilidad x liq. Activos
Depreciación 4,150 4,150 4,150 4,150
Intereses
UAI 31,850 48,350 81,350 124,250
Impuestos 30% 9,555 14,505 24,405 37,275

UDI 22,295 33,845 56,945 86,975

Depreciación 4,150 4,150 4,150 4,150
Liq. V. L.
Crédito
Amortización crédito
Inversión
Terrenos 80,000
Construcciones 30,500
Intangibles 3,000
Computadora 2,500
Fotocopiadora 3,000
Capital de trabajo 83,500
Recuperación de KW
FLUJO DE CAJA -202,500 26,445 37,995 61,095 91,125

VAN-E 46,390.22
Decisión de inversión 202,500
 VENTAS PROYECTADAS
5 0 1 2 3 4
2020
645,000 Demanda 1,750 2,000 2,500 3,150
361,200 Precio 150 150 150 150
20,000 Ingresos 262,500 300,000 375,000 472,500
55,000
4,500 COSTOS Y GASTOS
204,300 COSTOS VARIABLES
1,650 Total 84.00 147,000 168,000 210,000 264,600
4,150

201,800
60,540

Valor de Deprecia. Años Dep. Dep. acum. Valor libro

V.U.
Adquisición Anual (año 4) (año 4)
141,260
4,150 TERRENO 80,000
72,590 CONSTRUCCI 30,500 5 3,050 5 15,250 15,250.00
COMPUTADO 2,500 3 500 3 1,500 1,000.00

FOTOCOPIAD 3,000.00 4 600.00 4

1
1-4 4,150 Año 4 16,250

83,500
301,500
 5

4,300
150
645,000

361,200

Valor Util. Liq.

Salvamento Activo

750

900.00

- 1,650
TABLA DE DEPRECIACIONES
Precio Deprecia.
Activo Cantidad Valor de Adquisición V.U.
Unitario Anual
Terrenos 1 80,000 80,000
Construcciones 1 200,000 200,000 4 50,000
Maquinarias 1 100,000 100,000 4 25,000

1-4 75,000

Precio
Activo Cantidad Unitario

Terreno 1 80,000
Construccion 1 30,500
Computadora (0) 1 2,500
computadora (3) 1 2,500
Fotocopiasdoras (0) 1 3,000
fotocopiadoras (4) 1 3,000
Obras físicas 1 240,000
 Dep. acum. Valor libro Valor Util. Liq.
Años Dep.
(año 4) (año 4) Salvamento Activo
80,000 96,000 16,000
4 200,000 - 160,000 160,000
4 100,000 - 50,000 50,000

Año 4 80,000 306,000 226,000

Valor de Deprecia. Dep. acum. Valor libro Valor

V.U. Años Dep.
Adquisición Anual (año) (año) Salvamento

80,000 - - - 80,000
30,500 - 3,050 - 30,500
2,500 3 500.00 3 1,500 1,000
2,500 3 500.00 2 1,000.00 1,500
3,000 4 600 4 2,400 600
3,000 4 600 1 600 2,400
240,000 20 12,000 4 48,000 192,000
13,100 Año 2 600 -
Año 3 1,000 -
Año 4 273,500 -
Util. Liq.
Activo

1,000
1,500
600
2,400
192,000
600
1,000
195,900
VENTAS PROYECTADAS
0 1 2 3 4
2015 2016 2017 2018 2019
Demanda 1,750 2,000 2,500 3,150
Precio 150 150 150 150
Ingresos 262,500 300,000 375,000 472,500

COSTOS Y GASTOS
COSTOS VARIABLES
Total 84.00 147,000 168,000 210,000 264,600

COSTOS FIJOS 20,000

GASTOS ADMINISTRATIVOS 55,000

Sueldos anuales 55,000
 5
2020
4,300
150
645,000

361,200