2.2 INTRODUCCIÓN A LOS ESTADOS FINANCIEROS PROFORMA.

La contabilidad es una disciplina del conocimiento humano que permite preparar

información de carácter general sobre la entidad económica. Esta información es mostrada
por los estados financieros.
Los estados financieros son los documentos que debe preparar la empresa al terminar el
ejercicio contable, con el fin de conocer la situación financiera y los resultados económicos
obtenidos en las actividades de su empresa a lo largo de un período.
La expresión "estados financieros" comprende: Balance general, estado de ganancias y
pérdidas, estado de cambios en el patrimonio neto, estado de flujos de efectivo (EFE),
notas, otros estados y material explicativo, que se identifica como parte de los estados
financieros.
El análisis de los estados financieros (o simplemente análisis de balance) es un conjunto
de medios a través de los cuales se examinan las condiciones financieras y operacionales
de una empresa mediante datos proporcionados por los estados financieros, ya sean
primarios o secundarios, de tal manera que se evalúen en el presente y el pasado, y de
igual manera, los resultados de las operaciones en la misma. Con estos datos, se tiene la
finalidad de establecer las mejores estimaciones y predicciones posibles sobre las
condiciones y resultados futuros.
La planeación financiera es un aspecto de suma importancia en la operación y subsistencia
de la empresa puesto que proporciona los planes para seguir las pautas, coordinación y
control de las acciones de la misma; es decir; tomar las decisiones correspondientes sobre
sus operaciones futuras basándose en información financiera actualizada.

OBJETO.
El objetivo de los estados financieros es suministrar información acerca de la situación
financiera, desempeño y cambios en la situación financiera de una empresa que sea útil a
una amplia gama de usuarios con el objeto de tomar decisiones económicas. Los estados
financieros deben ser comprensibles, relevantes, fiables y comparables.

USOS DE LOS ESTADOS PROFORMA Y PROYECCIONES.

Los estados financieros proforma son estados proyectados. Generalmente los datos se
pronostican con un año de anticipación, por ejemplo, en una empresa de transformación el
estado proforma obtenido con base al presupuesto maestro es muy completo, en él se ven
todas las proyecciones iniciando con el pronóstico de ventas y a partir de este se realizan
las demás proyecciones.

A continuación te dejo un extracto de un documento electrónico que nos habla sobre los
estados financieros proforma.

Los, son estados que contienen en todo o en parte, uno o varios supuestos o hipótesis con
el fin de mostrar cuál sería la situación financiera o los resultados de las operaciones si
éstos acontecieran.
Los estados financieros se preparan bajo principios de contabilidad: los que identifican y
delimitan el ente económico y sus aspectos financieros, que incluyen los principios de
realización y periodo contable que señalan:

FLUJO DE EFECTIVO PROFORMA.

El estado de flujos de efectivo proforma especifica el importe de efectivo neto que será
provisto o usado por la empresa durante el próximo ejercicio por sus actividades de (a)
operación, (b) inversión, y (c) financiamiento. El estado indica el efecto neto de esos
movimientos sobre el efectivo y las otras partidas equivalentes al efectivo de la empresa.
Se incluye en el estado una conciliación de los saldos inicial y final del efectivo y sus
equivalentes.

Cuando el estado de flujos de efectivo proforma se utiliza con la información contenida en

los dos estados financieros básicos – balance general y estado de resultados proyectados
– permite evaluar los aspectos siguientes:

 La capacidad de la empresa para generar flujos netos de entrada de efectivo a partir

de las operaciones futuras para cubrir deudas, intereses y dividendos.
 Los requerimientos futuros de financiamiento externo de la empresa.
 Los efectos esperados de las transacciones de inversión y financiamiento.

El estado de flujos de efectivo puede presentarse mediante el uso de un método directo o

de un método indirecto. Este último método es el más utilizado por las empresas debido
a la facilidad de su preparación. La única diferencia entre estos dos métodos radica en lo
que se refiere al reporte de las actividades de operación. Las secciones que se refieren a
las actividades de inversión y financiamiento son iguales en ambos métodos.

La preparación del estado de flujos de efectivo proforma mediante el método indirecto

implica la realización de los siguientes pasos:

PASO 1 Establecer la comparación de los dos balances generales que cubren el período
presupuestado.

PASO 2 Determinar las variaciones que se han producido en cada una de las cuentas entre
los dos balances.

PASO 3 Utilizar los criterios que se indican a continuación para clasificar las variaciones en
cada una de las cuentas como FUENTE o como USO de efectivo.

ESTADO DE RESULTADOS PROFORMA

El estado de resultados proforma refleja el método contable de acumulaciones, bajo el cual

los ingresos, los costos y los gastos se comparan dentro de periodos de tiempo idénticos.
Describe en forma compendiada las transacciones que darán como resultado una pérdida
o una ganancia para los propietarios de una empresa.
Completados los presupuestos anteriormente descritos, es posible formular el presupuesto
del estado de resultados proforma luego de calcular algunas cifras adicionales. Esto
permitirá establecer si los planes son o no satisfactorios desde el punto de vista de las
utilidades.

Las partidas del estado de resultados se clasifican como sigue: ventas brutas, devoluciones
y descuentos en ventas, ventas netas, costo de ventas, gastos de administración, gastos
de venta, gastos financieros y otros ingresos y gastos.

Ventas brutas Constituyen la facturación a los clientes por las mercaderías vendidas
durante el periodo cubierto por el estado de resultados.

Devoluciones Son deducciones de lo facturado a los clientes por mercaderías devueltas

por diversas causas.

Descuentos Los descuentos sobre los valores facturados a los clientes pueden deberse a
las políticas de la empresa respecto a pronto pago u otras causas.

Ventas netas

Representan la suma de dinero recibida o que se puede esperar recibir por las mercaderías
vendidas. Se obtienen por diferencia entre el total de ventas brutas menos el importe de las
devoluciones y descuentos.

Costo de ventas Representa el costo de las mercaderías vendidas. Se obtiene como la

suma total del costo de producción más o menos los cambios en los inventarios de
productos en proceso y de productos terminados.

Gastos de administración Constituye el conjunto de gastos incurridos en la dirección

general de una empresa no relacionados con una actividad específica de la misma, como
en el caso de las actividades de ventas o de fabricación.

Gastos de venta Comprenden aquellos gastos relacionados con la promoción, la

realización de ventas y la entrega de los bienes vendidos.

BALANCE GENERAL PROFORMA

El balance de situación proforma se define como el estado que presenta la situación

financiera de una empresa en una fecha futura.

En la elaboración de presupuestos, el balance de situación proforma se utiliza para mostrar

el efecto de las operaciones planeadas de la firma sobre la situación financiera de la misma.
Además es útil como medio para reunir las cifras presupuestadas con el fin de revisar su
consistencia.

Básicamente existen dos procedimientos para proyectar el balance de situación. El primero

y más formal es expresar los presupuestos en forma de asientos de diario y pasarlos a una
hoja de trabajo para llegar así al balance general para el fin del periodo. Las cifras iniciales
son las de los saldos reales o las de los saldos estimados del año anterior al de vigencia
del presupuesto. El segundo procedimiento se basa en que el balance de situación puede
estimarse con bastante precisión del conocimiento de las principales partidas del estado de
resultados presupuestado, del presupuesto de caja y del presupuesto de inversiones de
capital, sin ligar los estimados en un paso a paso con las ventas, las compras y los planes
de fabricación.

 BALANCE GENERAL O ESTADO DE SITUACION FINACIERA PROFORMA.

CONCEPTO.

El balance general o estado de situación financiera es un reporte financiero que funge

como una fotografía al reflejar la situación financiera de una empresa a una fecha
determinada. Está conformado por las cuentas de activo (lo que la empresa posee), pasivo
(deudas) y la diferencia entre estos que es el patrimonio o capital contable. Este reporte por
lo general es realizado al finalizar el ejercicio de la empresa de manera anual (balance final),
sin embargo para fines de información es importante que los realices con una periodicidad
mensual, trimestral o semestral para un mejor seguimiento.

OBJETOS

Evaluar la capacidad de la empresa para generar recursos.

• Conocer y evaluar las razones de las diferencias entre la utilidad neta y los recursos
generados o utilizados en la operación.

• Evaluar la capacidad de la empresa para cumplir con sus obligaciones, para pagar
dividendos y, en tal caso, anticipar las necesidades de obtener financiamiento.

• Evaluar los cambios experimentados en la situación financiera de la empresa derivados

de transacciones de inversión y financiamiento ocurridos durante el periodo.

Estado financiero que presenta en forma condensada la actividad de operación,

financiamiento e inversión, mostrando los recursos generados o utilizados, así como los
cambios en el efectivo, inversiones temporales y estructura financiera de la empresa en un
periodo pasado, presente o futuro.

USO DEL ESTADO Y PROYECCIONES.

Los estados financieros proforma son estados proyectados. Generalmente los datos se
pronostican con un año de anticipación, por ejemplo, en una empresa de transformación el
estado proforma obtenido con base al presupuesto maestro es muy completo, en él se ven
todas las proyecciones iniciando con el pronóstico de ventas y a partir de este se realizan
las demás proyecciones.

FORMA DE PRESENTACIÓN

Su forma Los estados financieros deberán señalar claramente que son estados proforma o
proyecciones. La forma es muy variada debido a los diversos usos que se les da, pero es
recomendable combinarlos con estados reales o históricos, mostrando tres columnas: la
primera, con saldos reales o históricos; la segunda, con ajustes o cambios de las
operaciones o proyecciones propuestas, y la tercera, con las cifras proforma o proyecciones
futuras. Es indispensable que indiquen con toda claridad y precisión los hechos u
operaciones posteriores o futuras que se están considerando generalmente a través de
notas. Es conveniente acompañar a los estados financieros básicos de un estado de
posición de recursos netos generados y su financiamiento,1 resultantes de las operaciones
o proyecciones propuestas, para determinar y sintetizar la naturaleza de los cambios.

 ESTADO DE RESULTADO DE PROFORMA.

CONCEPTO.

Estados financieros proforma son estados que contienen, en todo o en parte, uno o varios
presupuesto o hipótesis con el fin de mostrar cual sería la situación financiera o los resultados
de las operaciones si estos acontecieran.

Estos estados financieros pueden dividirse en dos grupos, como sigue:

a) Estados que contienen operaciones reales y que muestran además hechos posteriores a
la fecha en que están cortadas las cifras de los estados financieros. Los hechos posteriores
pueden haber ocurrido ya a la fecha de emisión de los estados financieros, o bien, que su
posibilidad de ocurrir es suficientemente cierta. Puede decirse que este grupo considera
operaciones consumadas.

OBJETO

El objeto de un estado financiero es proporcionar información sobre las operaciones

realizadas. Así, un estado de situación financiera informará sobre la situación
financiera; un estado de resultados mostrará en forma lógica cómo se generó la
utilidad o la pérdida; un estado de cambio en la situación financiera mostrará en
forma accesible al lector las fuentes de donde se obtuvieron los fondos o recursos,
así como la aplicación que se hizo de ellos. El objeto de los estados financieros
proforma es mostrar retroactivamente la situación financiera que se hubiese tenido
al incluirse hechos posteriores que se han realizado en los resultados reales, o bien,
cuya posibilidad de ocurrir es suficientemente cierta a la fecha de la preparación de
los estados. En algunas ocasiones los hechos posteriores pueden ser tan
importantes para el lector de la información financiera que su revelación e
incorporación en los estados financieros proforma, como si hubiera ocurrido a la
fecha de los estados, puede resultar más efectiva para la toma de decisiones que
los estados financieros con eventos realizados únicamente.

USO DE LOS ESTADOS PROYECCIONES

a) Accionistas y propietarios. Los dueños o accionistas de una empresa se encuentran

interesados en conocer cuál sería la situación financiera de la entidad, incluyendo uno o
varios efectos proyectados o hechos ocurridos con posterioridad a la fecha de los estados
financieros y, en su caso, con el fin de aprobar transacciones que están bajo su decisión.
b) Administradores. Para los administradores que tienen bajo su responsabilidad el manejo
y los resultados de la entidad, estos estados son una herramienta necesaria para la
planeación de las operaciones y la toma de decisiones, presentes y futuras.

c) Acreedores y prospectos de acreedores. A los primeros interesa con objeto de vigilar la

seguridad de sus créditos y, en su caso, para oponerse a aceptar la o las transacciones
propuestas (aumentos, reducciones de capital, fusiones, etc.), y a los segundos, para
evaluar el riesgo del crédito que se propone.

d) Prospectos de inversionistas. A éstos les interesa estudiar los cambios sustanciales que
sufrirá la entidad con posterioridad a los estados financieros actuales con el fin de evaluarlos
antes de efectuar su inversión.

e) Autoridades gubernamentales. Principalmente le interesa a la Comisión Nacional de

Valores, que vigila celosamente los intereses del público sobre todos los valores que se
cotizan en la bolsa. La citada comisión, para autorizar la suscripción de ciertos valores en
la bolsa, solicita estudios especiales, generalmente estados proforma, con el fin de juzgar
la posible situación financiera de la entidad al alterarse las proporciones entre los diversos
renglones del estado de situación financiera, así como su efecto en los resultados. Es decir,
utiliza los estados proforma como una herramienta de medición y análisis para protección
de las inversiones del público.

FORMA DE PRESENTACIÓN

Los estados financieros deberán señalar claramente que son estados proforma o
proyecciones. La forma es muy variada debido a los diversos usos que se les da, pero es
recomendable combinarlos con estados reales o históricos, mostrando tres columnas: la
primera, con saldos reales o históricos; la segunda, con ajustes o cambios de las
operaciones o proyecciones propuestas, y la tercera, con las cifras proforma o proyecciones
futuras. Es indispensable que indiquen con toda claridad y precisión los hechos u
operaciones posteriores o futuras que se están considerando generalmente a través de
notas. Es conveniente acompañar a los estados financieros básicos de un estado de
posición de recursos netos generados y su financiamiento,1 resultantes de las operaciones
o proyecciones propuestas, para determinar y sintetizar la naturaleza de los cambios.

 FLUJO DE EFECTIVO PROFORMA.

CONCEPTO.
El estado de flujos de efectivo proforma especifica el importe de efectivo neto que será provisto o
usado por la empresa durante el próximo ejercicio por sus actividades de (a) operación, (b) inversión,
y (c) financiamiento. El estado indica el efecto neto de esos movimientos sobre el efectivo y las otras
partidas equivalentes al efectivo de la empresa. Se incluye en el estado una conciliación de los saldos
inicial y final del efectivo y sus equivalentes

OBJETOS.
 Conocer la elaboración de los flujos de efectivos para actividades de operación, inversión y
financiación dentro de la empresa.
 Identificar las funciones del Flujo de Efectivo dentro de la Empresa
 Conocer los principios básicos para la administración de efectivo
 Reforzar el aprendizaje por medio de la elaboración de Casos Prácticos.

USO DE LOS ESTADOS PROYECCIONES

a) Accionistas y propietarios. Los dueños o accionistas de una empresa se encuentran

interesados en conocer cuál sería la situación financiera de la entidad, incluyendo uno o
varios efectos proyectados o hechos ocurridos con posterioridad a la fecha de los estados
financieros y, en su caso, con el fin de aprobar transacciones que están bajo su decisión.
b) Administradores. Para los administradores que tienen bajo su responsabilidad el manejo
y los resultados de la entidad, estos estados son una herramienta necesaria para la
planeación de las operaciones y la toma de decisiones, presentes y futuras.

c) Acreedores y prospectos de acreedores. A los primeros interesa con objeto de vigilar la

seguridad de sus créditos y, en su caso, para oponerse a aceptar la o las transacciones
propuestas (aumentos, reducciones de capital, fusiones, etc.), y a los segundos, para
evaluar el riesgo del crédito que se propone.

d) Prospectos de inversionistas. A éstos les interesa estudiar los cambios sustanciales que
sufrirá la entidad con posterioridad a los estados financieros actuales con el fin de evaluarlos
antes de efectuar su inversión.

e) Autoridades gubernamentales. Principalmente le interesa a la Comisión Nacional de

Valores, que vigila celosamente los intereses del público sobre todos los valores que se
cotizan en la bolsa. La citada comisión, para autorizar la suscripción de ciertos valores en
la bolsa, solicita estudios especiales, generalmente estados proforma, con el fin de juzgar
la posible situación financiera de la entidad al alterarse las proporciones entre los diversos
renglones del estado de situación financiera, así como su efecto en los resultados. Es decir,
utiliza los estados proforma como una herramienta de medición y análisis para protección
de las inversiones del público.